Анализ финансового состояния ПАО «НК «Роснефть» (2017-2019 гг.) + демо

Форма заказа

Если у Вас появились вопросы
по данной работе
или Вы хотите изучить ДЕМО-версию
(при ее отсутствии на сайте),
или требуется аналогичная работа
по другой компании (банку),
или по другому периоду
(по мере выхода отчетности),
пишите сообщение автору:
здесь или здесь

Загрузить демо-версию (РСБУ, 2017-2019 гг.)

Загрузить демо-версию (МСФО, 2016-2018 гг.)

Загрузить демо-версию (РСБУ, 2016-2018 гг.)

Загрузить демо-версию (РСБУ, 2015-2017 гг.)

Содержание работы

Общая характеристика ПАО «НК «Роснефть»

Публичное акционерное общество «Нефтяная компания «Роснефть» (ПАО «НК «Роснефть») создано в соответствии с Указом Президента Российской Федерации от 1 апреля 1995 г. № 327 «О первоочередных мерах по совершенствованию деятельности нефтяных компаний» и на основании постановления Правительства Российской Федерации от 29 сентября 1995 г. № 971 «О преобразовании государственного предприятия «Роснефть» в открытое акционерное общество «Нефтяная компания «Роснефть».

В настоящее время ПАО «НК «Роснефть» является лидером российской нефтяной отрасли и крупнейшей в мире публичной нефтяной компанией по объему запасов и добычи.

Целью деятельности ПАО «НК «Роснефть» является извлечение прибыли.

ПАО «НК «Роснефть» осуществляет в том числе следующие основные виды деятельности:

  1. Проведение геолого-поисковых и геолого-разведочных работ с целью поисков месторождений нефти, газа, угля и иных полезных ископаемых; добыча, транспортировка и переработка нефти, газа, угля и иных полезных ископаемых, а также леса; производство нефтепродуктов, нефтехимической и другой продукции, включая сжиженный природный газ, продукты газопереработки и газохимии, электроэнергию, продукты деревообработки, товары народного потребления и оказание услуг населению; хранение и реализация (включая продажу на внутреннем рынке и на экспорт) нефти, газа в сжиженном и газообразном виде, нефтепродуктов, продуктов газопереработки и газохимии, угля, электроэнергии, продуктов деревообработки, иных продуктов переработки углеводородного и другого сырья.
  2. Инвестиционная деятельность, включая операции с ценными бумагами.
  3. Организация выполнения заказов для федеральных государственных нужд и региональных потребителей продукции, производимой как ПАО «НК «Роснефть», так и дочерними обществами, включая поставки нефти, газа и нефтепродуктов.
  4. Инвестиционное управление, строительство, инжиниринговое, технологическое и сервисное обеспечение проектов разведки, добычи, переработки и сбыта, научно-техническое, снабженческо-сбытовое, экономическое, внешнеэкономическое и правовое обеспечение деятельности как ПАО «НК «Роснефть», так и дочерних обществ и сторонних заказчиков. Изучение конъюнктуры рынка товаров и услуг, ценных бумаг, проведение исследовательских, социологических и иных работ. Регулирование и координация деятельности дочерних обществ.
  5. Передача недвижимого и иного имущества в аренду, использование арендованного имущества.
  6. Оказание содействия в обеспечении интересов Российской Федерации при подготовке и реализации соглашений о разделе продукции в отношении участков недр и месторождений углеводородного сырья.
  7. Организация рекламно-издательской деятельности, проведение выставок, выставок-продаж, аукционов и т.д.
  8. Посредническая, консультационная, маркетинговая и другие виды деятельности, в том числе внешнеэкономическая (включая осуществление экспортно-импортных операций), выполнение работ и оказание услуг на договорной основе.
  9. Организация охраны работников и имущества ПАО «НК «Роснефть».
  10. Использование драгоценных металлов и драгоценных камней в технологических процессах в составе оборудования и материалов.
  11. Организация и проведение мероприятий в области мобилизационной подготовки, гражданской обороны, работа со сведениями, составляющими государственную тайну, и защита сведений, составляющих государственную тайну.

Миссией ПАО «НК «Роснефть» является эффективная реализация энергетического потенциала в рамках проектов в России и за рубежом, обеспечение энергобезопасности и бережное отношение к природным ресурсам.

Долгосрочная программа развития ПАО «НК «Роснефть» предусматривает:

  • восполнение запасов на уровне не менее 100%,
  • эффективную добычу на зрелых месторождениях и рост добычи за счет реализации новых проектов на Востоке России,
  • разработку трудноизвлекаемых запасов,
  • эффективное освоение шельфа,
  • рост добычи газа, обеспеченный высокоэффективным долгосрочным портфелем продаж,
  • оптимальную конфигурацию НПЗ и максимально прибыльную реализацию продукции ПАО «НК «Роснефть».

Раздел 1. Общая характеристика показателей бухгалтерского баланса компании

Таблица 1 – Анализ внутрибалансовых связей

Раздел 2. Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 2 – Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «НК «Роснефть»

Рисунок 1 – Динамика стоимости внеоборотных и оборотных активов ПАО «НК «Роснефть» за 2017-2019 гг.

Рисунок 2 – Динамика собственного и заемного капитала ПАО «НК «Роснефть» за 2017-2019 гг.

Раздел 3. Вертикальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 3 – Вертикальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «НК «Роснефть»

Рисунок 3 – Структура активов ПАО «НК «Роснефть» за 2017-2019 (%)

Рисунок 4 – Структура источников имущества ПАО «НК «Роснефть» за 2017-2019 гг. (%)

Раздел 4. Анализ ликвидности бухгалтерского баланса

Таблица 4 – Анализ ликвидности баланса ПАО «НК «Роснефть»

Рисунок 5 – Соотношение наиболее ликвидных активов и наиболее срочных обязательств ПАО «НК «Роснефть» за 2017-2019 гг.

Рисунок 6 – Соотношение быстро реализуемых активов и краткосрочных пассивов ПАО «НК «Роснефть» за 2017-2019 гг.

Рисунок 7 – Соотношение медленно реализуемых активов и долгосрочных пассивов ПАО «НК «Роснефть» за 2017-2019 гг.

Рисунок 8 – Соотношение трудно реализуемых активов и постоянных пассивов ПАО «НК «Роснефть» за 2017-2019 гг.

Раздел 5. Анализ платежеспособности компании

Таблица 5 – Анализ показателей платежеспособности ПАО «НК «Роснефть»

Рисунок 9 – Динамика коэффициента абсолютной ликвидности ПАО «НК «Роснефть» за 2017-2019 гг.

Рисунок 10 – Динамика коэффициента критической (промежуточной) ликвидности ПАО «НК «Роснефть» за 2017-2019 гг.

Рисунок 11 – Динамика коэффициента текущей ликвидности ПАО «НК «Роснефть» за 2017-2019 гг.

Рисунок 12 – Динамика коэффициента общей ликвидности ПАО «НК «Роснефть» за 2017-2019 гг.

Раздел 6. Анализ финансовой устойчивости компании

Таблица 6 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «НК «Роснефть» с помощью абсолютных показателей

Таблица 7 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «НК «Роснефть» с помощью относительных показателей

Рисунок 13 – Динамика коэффициента автономии ПАО «НК «Роснефть»

Раздел 7. Анализ финансовых результатов

Таблица 8 – Анализ финансовых результатов ПАО «НК «Роснефть»

Рисунок 14 – Динамика валового финансового результата и финансового результата от продаж ПАО «НК «Роснефть» за 2017-2019 гг.

Рисунок 15 – Динамика финансового результата до налогообложения и чистого финансового результата ПАО «НК «Роснефть» за 2017-2019 гг.

Раздел 8. Анализ деловой активности компании

Таблица 9 – Показатели деловой активности ПАО «НК «Роснефть»

Раздел 9. Анализ рентабельности работы компании

Таблица 10 – Анализ показателей рентабельности ПАО «НК «Роснефть»

Таблица 11 – Анализ рентабельности собственного капитала по модели Дюпон

Раздел 10. Анализ удовлетворительности структуры баланса

Таблица 12 – Оценка состояния текущей платежеспособности ПАО «НК «Роснефть»

Таблица 13 – Оценка удовлетворительности структуры баланса ПАО «НК «Роснефть»

Раздел 11. Анализ вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Таблица 14 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НК «Роснефть» с помощью двухфакторной модели Альтмана

Таблица 15 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НК «Роснефть» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1968 г.

Таблица 16 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НК «Роснефть» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1983 г.

Таблица 17 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НК «Роснефть» с помощью модели Лисса

Таблица 18 – Оценка вероятности банкротства с помощью модели Таффлера

Таблица 19 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НК «Роснефть» с помощью модели Спрингейта

Таблица 20 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Раздел 12. Анализ вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Таблица 21 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НК «Роснефть» с помощью российской (иркутской) R-модели

Таблица 22 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НК «Роснефть» с помощью модели О.П. Зайцевой

Таблица 23 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НК «Роснефть» с помощью модели Р.С. Сайфуллина и Г.Г. Кадыкова

Таблица 24 – Группировка показателей – критериев оценки финансового состояния по методике Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 25 – Оценка финансового состояния ПАО «НК «Роснефть» с помощью модели Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 26 – Модель Г.В. Савицкой

Таблица 27 – Оценка финансового состояния ПАО «НК «Роснефть» с помощью модели Г.В. Савицкой

Таблица 28 – Оценка финансового состояния ПАО «НК «Роснефть» с помощью модели М.А. Федотовой

Таблица 29 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Выводы

  • 1. Характеризуя состояние ликвидности, можно сделать вывод, что баланс компании на протяжении анализируемого периода оставался преимущественно неликвидным. При этом динамика состояния ликвидности баланса являлась в целом стабильной.
  • 2. На протяжении анализируемого периода компания испытывала проблемы с обеспечением платежеспособности.
  • 3. По критерию наличия собственного капитала компания на протяжении анализируемого периода оставалась финансово неустойчивой.
  • 4. ПАО «НК «Роснефть» работало, получая положительный чистый финансовый результат.
  • 5. Деловая активность компании повысилась, поскольку ее активы, капитал и обязательства за анализируемый период стали делать больше оборотов.
  • 6. Эффективность работы компании повысилась, поскольку каждый рубль, вложенный в активы, за анализируемый период стал приносить больше прибыли.

Данные из отчетности ПАО «НК «Роснефть» за 2017-2019 гг., использованные для проведения финансового анализа

Данные бухгалтерского баланса за 2017-2019 гг. (тыс. руб.)

ПоказателиНа 01.01.2017На 31.12.2017На 31.12.2018На 31.12.2019
1. Внеоборотные активы
Нематериальные активы23 214 35723 468 75944 599 53244 331 957
Результаты исследований и разработок3 344 7174 890 3656 728 1238 950 122
Нематериальные поисковые активы78 528 809111 303 01199 214 115107 173 666
Материальные поисковые активы11 326 82926 179 26820 222 62731 140 877
Основные средства1 058 799 5791 186 529 9701 269 210 7611 325 676 684
Финансовые вложения5 492 046 6426 003 776 7886 159 574 7055 833 160 665
Отложенные налоговые активы68 252 97095 062 97094 841 893118 633 694
Прочие внеоборотные активы33 202 63332 318 32431 951 11933 452 714
Всего по разделу 16 768 716 5367 483 529 4557 726 342 8757 502 520 379
2. Оборотные активы
Запасы113 017 735142 388 555151 426 199138 889 747
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям57 272 59672 598 72972 718 69448 808 809
краткосрочная дебиторская задолженность806 591 9111 119 929 2741 005 017 7671 411 354 476
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)899 267 309728 055 6651 100 833 573988 005 591
Денежные средства и денежные эквиваленты584 223 460116 638 660598 541 22497 398 766
Прочие оборотные активы7 604 6828 400 7465 052 0394 797 785
Всего по разделу 23 184 684 9343 599 388 9174 582 374 9444 820 977 364
Баланс9 953 401 47011 082 918 37212 308 717 81912 323 497 743
3. Капитал и резервы
Уставный капитал105 982105 982105 982105 982
Переоценка внеоборотных активов15553
Добавочный капитал (без переоценки)113 279 280113 278 538113 279 890118 168 244
Резервный капитал5 2995 2995 2995 299
Прочие фонды и резервы-348 012 103-231 748 689-115 062 5811 389 427
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)1 767 708 7861 802 733 9232 028 141 8222 142 102 123
Всего по разделу 31 533 087 2591 684 375 0582 026 470 4172 261 771 078
4. Долгосрочные обязательства
Заемные средства4 338 773 6205 083 998 3285 792 741 7475 397 760 107
Отложенные налоговые обязательства78 948 22691 105 39791 808 512106 176 347
Оценочные обязательства50 403 36661 023 75056 345 08076 836 351
Прочие обязательства1 550 012 6391 419 426 0291 134 390 419799 125 852
Итого по разделу 46 018 137 8516 655 553 5047 075 285 7586 379 898 657
5. Краткосрочные обязательства
Заемные средства525 561 253860 270 860817 935 056946 067 618
Кредиторская задолженность1 753 787 3811 785 522 6792 333 146 9212 699 900 722
Доходы будущих периодов1 874 8142 651 1152 740 1572 865 382
Оценочные обязательства22 943 21820 059 24419 582 17932 444 291
Прочие обязательства98 009 69474 485 91233 557 331549 995
Всего по разделу 52 402 176 3602 742 989 8103 206 961 6443 681 828 008
Баланс9 953 401 47011 082 918 37212 308 717 81912 323 497 743

Данные отчета о финансовых результатах за 2017-2019 гг. (тыс. руб.)

Показатели201720182019
Выручка4 892 934 3886 968 248 0446 827 526 407
Себестоимость(3 473 736 818)(4 839 290 008)(4 788 781 890)
Валовая прибыль (убыток)1 419 197 5702 128 958 0362 038 744 517
Коммерческие расходы(990 299 266)(1 422 676 475)(1 196 815 437)
Управленческие расходы(68 941 225)(80 583 478)(83 302 902)
Прибыль (убыток) от продаж359 957 079625 698 083758 626 178
Проценты к получению179 953 353186 773 202176 844 160
Проценты к уплате(396 184 404)(451 851 788)(445 059 171)
Прочие доходы352 948 122380 294 108160 024 014
Прочие расходы(413 567 272)(307 075 517)(302 893 537)
Прибыль (убыток) до налогообложения83 106 878433 838 088347 541 644
Текущий налог на прибыль12 272 616431 6979 648 441
в том числе постоянные налоговые обязательства (активы)44 356 09081 505 56989 179 905
Изменение отложенных налоговых обязательств(12 157 171)(703 115)(14 367 835)
Изменение отложенных налоговых активов26 810 000(2 835 837)23 791 801
Прочее28 936 65730 053 17629 912 158
Чистая прибыль (убыток)138 968 980460 784 009396 526 209

----------------------------------------------------------------------------------
Стоимость любого раздела - 50 руб. или вся работа за 500 руб.
Оплата после ознакомления с демонстрационной версией работы
Форма заказа

----------------------------------------------------------------------------------
При необходимости возможен пересчет показателей финансового анализа в млн. руб.
----------------------------------------------------------------------------------
При наличии данных для расчетов можно дополнительно заказать
раздел "Технико-экономические показатели (ТЭП)" (пример),
а также анализ по консолидированной отчетности (пример демо-версии)
Подробности в переписке.
----------------------------------------------------------------------------------