Новые работы по финансовому анализу
- Анализ финансового состояния ПАО «Акрон» (2017-2019 гг.) + демо
- Анализ финансового состояния ПАО «Авиакомпания «Сибирь» (2017-2019 гг.) + демо
- Анализ финансового состояния ПАО «НЛМК» (2017-2019 гг.) + демо
- Анализ финансового состояния ПАО «Дорогобуж» (2017-2019 гг.) + демо
- Анализ финансового состояния АО «Макфа» (2017-2019 гг.) + демо
Анализ финансового состояния ПАО «Мечел» (РСБУ, МСФО, 2017-2019 гг.) + демо
по данной работе или Вы хотите изучить ДЕМО-версию (при ее отсутствии на сайте), или требуется аналогичная работа по другой компании (банку), или по другому периоду (по мере выхода отчетности), пишите сообщение автору: здесь или здесь |
Загрузить демо-версию (МСФО, 2017-2019 гг.)
Загрузить демо-версию (РСБУ, 2017-2019 гг.)
Загрузить демо-версию (РСБУ, 2016-2018 гг.)
Содержание работы
Общая характеристика ПАО «Мечел»
Публичное акционерное общество «Мечел» (ПАО «Мечел») было создано в 2003 г. на основе производственных мощностей в горнодобывающем и металлургическом секторах. В современных условиях ПАО «Мечел» является одной из ведущих компаний в России. Компания является вертикально интегрированной Группой, объединяющей производителей угля, железной руды, стали, проката, ферросилиция, тепловой и энергетической энергии. Кроме того, ПАО «Мечел» принадлежит логистическая компания, а также транспортный оператор. Собственные сбытовые структуры ПАО «Мечел» реализуют продукцию на российском рынке, в СНГ, Европе, Азии, на Ближнем Востоке и Америке. Все предприятия ПАО «Мечел» работают в единой производственной цепи: от сырья до продукции с высокой добавленной стоимостью. Продукция ПАО «Мечел» реализуется на российском и на зарубежных рынках.
Основной целью ПАО «Мечел» является извлечение прибыли, а также наиболее полное и качественное удовлетворение потребностей юридических и физических лиц в продукции (работах, услугах), производимой (выполняемых, оказываемых) ПАО «Мечел».
Приоритетными направлениями деятельности ПАО «Мечел» являются:
- информационно-консультационные услуги;
- капиталовложения в ценные бумаги;
- консультирование по вопросам управления маркетингом, осуществление маркетинговых исследований;
- консультирование по вопросам финансового управления предприятиями, проектирование систем бухгалтерского учета, программ учета производственных затрат, процедур контроля исполнения бюджета и управления;
- консультирование по вопросам управления людскими ресурсами;
- консультирование по вопросам планирования, организации, обеспечения эффективности и контроля;
- консультирование по вопросам бухгалтерского и налогового учета, коммерческой деятельности и управлению предприятием;
- предоставление в пользование товарных знаков по лицензионному договору.
Стратегия ПАО «Мечел» направлена на извлечение максимальной выгоды из горнодобывающих и металлургических активов Группы для успешного ведения операционной деятельности, улучшения финансовых результатов и снижения долговой нагрузки. Компания намерена сосредоточиться на повышении эффективности и модернизации тех направлений деятельности, которые, как ожидается, увеличат общую рентабельность бизнеса.
Раздел 1. Общая характеристика показателей бухгалтерского баланса компании
Таблица 1 – Анализ внутрибалансовых связей
Раздел 2. Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса
Таблица 2 – Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «Мечел»
Рисунок 1 – Динамика стоимости внеоборотных и оборотных активов ПАО «Мечел» за 2017-2019 гг.
Рисунок 2 – Динамика собственного и заемного капитала ПАО «Мечел» за 2017-2019 гг.
Раздел 3. Вертикальный анализ бухгалтерского баланса
Таблица 3 – Вертикальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «Мечел»
Рисунок 3 – Структура активов ПАО «Мечел» за 2017-2019 (%)
Рисунок 4 – Структура источников имущества ПАО «Мечел» за 2017-2019 гг. (%)
Раздел 4. Анализ ликвидности бухгалтерского баланса
Таблица 4 – Анализ ликвидности баланса ПАО «Мечел»
Рисунок 5 – Соотношение наиболее ликвидных активов и наиболее срочных обязательств ПАО «Мечел» за 2017-2019 гг.
Рисунок 6 – Соотношение быстро реализуемых активов и краткосрочных пассивов ПАО «Мечел» за 2017-2019 гг.
Рисунок 7 – Соотношение медленно реализуемых активов и долгосрочных пассивов ПАО «Мечел» за 2017-2019 гг.
Рисунок 8 – Соотношение трудно реализуемых активов и постоянных пассивов ПАО «Мечел» за 2017-2019 гг.
Раздел 5. Анализ платежеспособности компании
Таблица 5 – Анализ показателей платежеспособности ПАО «Мечел»
Рисунок 9 – Динамика коэффициента абсолютной ликвидности ПАО «Мечел» за 2017-2019 гг.
Рисунок 10 – Динамика коэффициента критической (промежуточной) ликвидности ПАО «Мечел» за 2017-2019 гг.
Рисунок 11 – Динамика коэффициента текущей ликвидности ПАО «Мечел» за 2017-2019 гг.
Рисунок 12 – Динамика коэффициента общей ликвидности ПАО «Мечел» за 2017-2019 гг.
Раздел 6. Анализ финансовой устойчивости компании
Таблица 6 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «Мечел» с помощью абсолютных показателей
Таблица 7 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «Мечел» с помощью относительных показателей
Рисунок 13 – Динамика коэффициента автономии ПАО «Мечел»
Раздел 7. Анализ финансовых результатов
Таблица 8 – Анализ финансовых результатов ПАО «Мечел»
Рисунок 14 – Динамика валового финансового результата и финансового результата от продаж ПАО «Мечел» за 2017-2019 гг.
Рисунок 15 – Динамика финансового результата до налогообложения и чистого финансового результата ПАО «Мечел» за 2017-2019 гг.
Раздел 8. Анализ деловой активности компании
Таблица 9 – Показатели деловой активности ПАО «Мечел»
Раздел 9. Анализ рентабельности работы компании
Таблица 10 – Анализ показателей рентабельности ПАО «Мечел»
Таблица 11 – Анализ рентабельности собственного капитала по модели Дюпон
Раздел 10. Анализ удовлетворительности структуры баланса
Таблица 12 – Оценка состояния текущей платежеспособности ПАО «Мечел»
Таблица 13 – Оценка удовлетворительности структуры баланса ПАО «Мечел»
Раздел 11. Анализ вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей
Таблица 14 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Мечел» с помощью двухфакторной модели Альтмана
Таблица 15 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Мечел» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1968 г.
Таблица 16 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Мечел» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1983 г.
Таблица 17 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Мечел» с помощью модели Лисса
Таблица 18 – Оценка вероятности банкротства с помощью модели Таффлера
Таблица 19 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Мечел» с помощью модели Спрингейта
Таблица 20 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей
Раздел 12. Анализ вероятности банкротства с помощью отечественных моделей
Таблица 21 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Мечел» с помощью российской (иркутской) R-модели
Таблица 22 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Мечел» с помощью модели О.П. Зайцевой
Таблица 23 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Мечел» с помощью модели Р.С. Сайфуллина и Г.Г. Кадыкова
Таблица 24 – Группировка показателей – критериев оценки финансового состояния по методике Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой
Таблица 25 – Оценка финансового состояния ПАО «Мечел» с помощью модели Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой
Таблица 26 – Модель Г.В. Савицкой
Таблица 27 – Оценка финансового состояния ПАО «Мечел» с помощью модели Г.В. Савицкой
Таблица 28 – Оценка финансового состояния ПАО «Мечел» с помощью модели М.А. Федотовой
Таблица 29 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью отечественных моделей
Выводы
- 1. Характеризуя состояние ликвидности, можно сделать вывод, что на протяжении анализируемого периода проблемы с обеспечением приемлемого уровня ликвидности баланса присутствовали, но не носили критический характер. При этом динамика состояния ликвидности баланса являлась в целом стабильной.
- 2. На протяжении анализируемого периода компания испытывала проблемы с обеспечением платежеспособности.
- 3. По критерию наличия собственного капитала компания на протяжении анализируемого периода оставалась финансово неустойчивой.
- 4. ПАО «Мечел» работало, получая в разные периоды и положительный, и отрицательный чистый финансовый результат.
- 5. Деловая активность компании повысилась, поскольку ее активы, капитал и обязательства за анализируемый период стали делать больше оборотов.
- 6. Эффективность работы компании повысилась, поскольку компания преодолела убыточность работы.
Данные из отчетности ПАО «Мечел» за 2017-2019 гг., использованные для проведения финансового анализа
Данные бухгалтерского баланса за 2017-2019 гг. (тыс. руб.)
Показатели | На 01.01.2017 | На 31.12.2017 | На 31.12.2018 | На 31.12.2019 |
1. Внеоборотные активы | ||||
Нематериальные активы | 494 | 4 173 | 3 363 | 2 662 |
Основные средства | 1 175 | 750 | 876 | 485 |
Финансовые вложения | 255 843 751 | 269 575 784 | 268 280 813 | 261 609 784 |
Отложенные налоговые активы | 7 976 210 | 9 310 921 | 9 310 898 | 9 311 102 |
Прочие внеоборотные активы | 178 123 | 140 775 | 103 546 | 65 845 |
Всего по разделу 1 | 263 999 753 | 279 032 403 | 277 699 496 | 270 989 878 |
2. Оборотные активы | ||||
Запасы | 1 097 | 4 323 | 634 | 9 |
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям | 76 | 95 | 71 | 1 |
краткосрочная дебиторская задолженность | 736 193 | 664 320 | 839 829 | 7 995 984 |
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов) | 0 | 0 | 0 | 6 541 029 |
Денежные средства и денежные эквиваленты | 2 545 | 2 144 | 273 | 289 |
Прочие оборотные активы | 861 026 | 692 826 | 515 542 | 349 033 |
Всего по разделу 2 | 2 040 524 | 2 162 595 | 2 792 260 | 14 886 453 |
Баланс | 266 040 277 | 281 194 998 | 280 491 756 | 285 876 331 |
3. Капитал и резервы | ||||
Уставный капитал | 5 550 277 | 5 550 277 | 5 550 277 | 5 550 277 |
Добавочный капитал (без переоценки) | 6 023 340 | 6 023 340 | 6 023 340 | 6 023 340 |
Резервный капитал | 277 514 | 277 514 | 277 514 | 277 514 |
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) | 27 531 613 | 10 900 923 | (1 705 205) | (2 240 710) |
Всего по разделу 3 | 39 382 744 | 22 752 054 | 10 145 926 | 9 610 421 |
4. Долгосрочные обязательства | ||||
Заемные средства | 186 339 766 | 233 185 588 | 260 648 190 | 219 290 221 |
Отложенные налоговые обязательства | 209 759 | 173 752 | 133 708 | 95 362 |
Прочие обязательства | 4 028 599 | 343 502 | 0 | 0 |
Итого по разделу 4 | 190 578 124 | 233 702 842 | 260 781 898 | 219 385 583 |
5. Краткосрочные обязательства | ||||
Заемные средства | 30 522 930 | 18 228 694 | 8 035 979 | 56 124 592 |
Кредиторская задолженность | 5 503 856 | 6 446 225 | 1 462 891 | 687 749 |
Оценочные обязательства | 52 548 | 62 668 | 64 992 | 67 986 |
Прочие обязательства | 75 | 2 515 | 70 | 0 |
Всего по разделу 5 | 36 079 409 | 24 740 102 | 9 563 932 | 56 880 327 |
Баланс | 266 040 277 | 281 194 998 | 280 491 756 | 285 876 331 |
Данные отчета о финансовых результатах за 2017-2019 гг. (тыс. руб.)
Показатели | 2017 | 2018 | 2019 |
Выручка | 5 995 378 | 12 152 347 | 14 359 768 |
Себестоимость | (2 942 391) | (85 075) | (87 792) |
Валовая прибыль (убыток) | 3 052 987 | 12 067 272 | 14 271 976 |
Управленческие расходы | (1 549 573) | (1 618 182) | (1 671 957) |
Прибыль (убыток) от продаж | 1 503 414 | 10 449 090 | 12 600 019 |
Проценты к получению | 376 690 | 442 388 | 388 819 |
Проценты к уплате | (24 557 917) | (24 371 027) | (22 372 556) |
Прочие доходы | 15 289 154 | 5 940 742 | 11 946 446 |
Прочие расходы | (9 169 809) | (2 784 207) | (597 873) |
Прибыль (убыток) до налогообложения | (16 558 468) | (10 323 014) | 1 964 855 |
Текущий налог на прибыль | 3 768 797 | 4 343 002 | 4 079 147 |
в том числе постоянные налоговые обязательства (активы) | (1 764 083) | (600 416) | (2 293 882) |
Изменение отложенных налоговых обязательств | 36 007 | 40 045 | 38 345 |
Изменение отложенных налоговых активов | 1 334 710 | (23) | 204 |
Прочее | (3 785 315) | (4 354 448) | (4 091 324) |
Чистая прибыль (убыток) | (15 204 269) | (10 294 438) | 1 991 227 |
Стоимость любого раздела - 50 руб. или вся работа за 500 руб.
Оплата после ознакомления с демонстрационной версией работы
----------------------------------------------------------------------------------
При необходимости возможен пересчет показателей финансового анализа в млн. руб.
----------------------------------------------------------------------------------
При наличии данных для расчетов можно дополнительно заказать
раздел "Технико-экономические показатели (ТЭП)" (пример),
а также анализ по консолидированной отчетности (пример демо-версии)
Подробности в переписке.
----------------------------------------------------------------------------------