Анализ финансового состояния ПАО «Газпром нефть» (2018-2020 гг.) + демо

Форма заказа

Если у Вас появились вопросы
по данной работе
или Вы хотите изучить ДЕМО-версию
(при ее отсутствии на сайте),
или требуется аналогичная работа
по другой компании (банку),
или по другому периоду
(по мере выхода отчетности),
пишите сообщение автору:
здесь или здесь

Загрузить демо-версию (РСБУ, 2018-2020 гг.)

Загрузить демо-версию (РСБУ, 2017-2019 гг.)

Загрузить демо-версию (МСФО, 2016-2018 гг.)

Загрузить демо-версию (РСБУ, 2016-2018 гг.)

Загрузить демо-версию (РСБУ, 2015-2017 гг.)

Содержание работы

Публичное акционерное общество «Газпром нефть» (ПАО «Газпром нефть») – это вертикально интегрированная нефтяная компания, основными видами деятельности которой являются разведка, разработка, добыча и реализация нефти и газа, производство и сбыт нефтепродуктов.

ПАО «Газпром нефть» является корпоративной коммерческой организацией, целью деятельности которой является извлечение прибыли. ПАО «Газпром нефть» Общество вправе осуществлять любые виды деятельности, не запрещенные действующим законодательством Российской Федерации.

Основными видами деятельности ПАО «Газпром нефть» являются:

  • разведка нефтяных, газовых и иных месторождений;
  • добыча, транспортировка и переработка нефти, газа и иных полезных ископаемых;
  • хранение нефти, газа, нефтепродуктов и иных продуктов углеводородного и другого сырья;
  • производство нефтепродуктов, нефтехимической и другой продукции;
  • поставка и реализация нефти, нефтепродуктов, иных продуктов переработки углеводородного и иного сырья (включая продажу населению и на экспорт);
  • выполнение заказов для федеральных нужд и региональных потребителей продукции, производимой ПАО «Газпром нефть» и его дочерними обществами;
  • рекламно-издательская деятельность, проведение выставок, выставок-продаж, аукционов и т.д.;
  • проведение геолого-поисковых, геофизических и геологоразведочных работ с целью поисков месторождений нефти, газа и иных полезных ископаемых;
  • применение методов повышения нефтеотдачи пластов и интенсификации добычи нефти;
  • разработка проектной документации на стадии технико-экономических предложений на строительство, реконструкцию, расширение и техническое перевооружение объектов и производств добычи нефти и газа;
  • строительство и эксплуатация объектов для добычи, подготовки, транспортировки, переработки нефти и газа, а также объектов геофизического и геологоразведочного направления;
  • строительство и эксплуатация промышленных взрывоопасных и горных производств, магистральных газо-, нефте- и продуктопроводов, подъемных сооружений, а также котлов, сосудов и трубопроводов, работающих под давлением;
  • строительство скважин всех назначений;
  • производство строительных материалов и конструкций;
  • оказание инжиниринговых услуг (проектный, технологический и строительный инжиниринг);
  • разработка тендерной документации для подрядных торгов;
  • топографо-геодезические, картографические и маркшейдерские работы;
  • проектно-изыскательские работы, связанные с поиском, разработкой и рекультивацией песчано-гравийных карьеров;
  • проектно-изыскательские работы, связанные с отводом земельных участков на строительство и оформление лесорубочных билетов;
  • оказание услуг радиорелейной и телефонной связи, строительство линий связи и телемеханики;
  • изготовление, монтаж и ремонт бурового, нефтегазопромыслового, геологоразведочного, взрывозащищенного электротехнического оборудования, аппаратуры и систем контроля, противоаварийной защиты и сигнализации, подъемных сооружений, а также котлов, сосудов и трубопроводов, работающих под давлением;
  • выполнение специализированных работ по монтажу всех средств автоматики, телемеханики, связи, контрольно-измерительных приборов и их пуско-наладка;
  • эксплуатация средств связи, инженерных сетей, линий электропередачи, электроподстанций, электрооборудования, сетей тепловодоснабжения и канализации;
  • эксплуатация инженерных систем, благоустройство территории, содержание
  • жилищного фонда, объектов соцкультбыта и нежилых помещений, обеспечение электрической, тепловой энергией и водой, содержание дорожно-мостового хозяйства;
  • строительство и эксплуатация объектов гостиничного и жилищно- коммунального хозяйства;
  • деятельность, связанная с использованием сведений, составляющих государственную тайну, а также с защитой информации ПАО «Газпром нефть», составляющей коммерческую тайну, и иной конфиденциальной информации ПАО «Газпром нефть»;
  • организация и проведение в соответствии с законодательством Российской Федерации мероприятий по мобилизационной подготовке и мобилизации, воинского учета, бронирования граждан, пребывающих в запасе и работающих в ПАО «Газпром нефть», гражданской обороны, предупреждению и ликвидации чрезвычайных ситуаций на объектах ПАО «Газпром нефть»;
  • охрана объектов и имущества ПАО «Газпром нефть», в том числе находящихся на балансе его филиалов и представительств;
  • осуществление деятельности, направленной на обеспечение экономической и информационной безопасности ПАО «Газпром нефть», его филиалов и представительств.

ПАО «Газпром нефть» вправе также осуществлять любые другие виды деятельности, не запрещенные федеральными законами.

Компания осуществляет свою деятельность в крупнейших нефтегазоносных регионах России. Кроме того, «Газпром нефть» реализует проекты в области добычи за пределами России – в Ираке, Венесуэле и других странах. Основные перерабатывающие мощности Компании находятся в Омской, Московской и Ярославской областях, а также в Сербии. «Газпром нефть» сегодня – важный игрок на энергетическом рынке. Компания является производителем и поставщиком широкого спектра нефтепродуктов для множества отраслей в России, за рубежом.

Раздел 1. Общая характеристика показателей бухгалтерского баланса компании

Таблица 1 – Анализ внутрибалансовых связей

Раздел 2. Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 2 – Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «Газпром нефть»

Рисунок 1 – Динамика стоимости внеоборотных и оборотных активов ПАО «Газпром нефть» за 2018-2020 гг.

Рисунок 2 – Динамика собственного и заемного капитала ПАО «Газпром нефть» за 2018-2020 гг.

Раздел 3. Вертикальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 3 – Вертикальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «Газпром нефть»

Рисунок 3 – Структура активов ПАО «Газпром нефть» за 2018-2020 (%)

Рисунок 4 – Структура источников имущества ПАО «Газпром нефть» за 2018-2020 гг. (%)

Раздел 4. Анализ ликвидности бухгалтерского баланса

Таблица 4 – Анализ ликвидности баланса ПАО «Газпром нефть»

Рисунок 5 – Соотношение наиболее ликвидных активов и наиболее срочных обязательств ПАО «Газпром нефть» за 2018-2020 гг.

Рисунок 6 – Соотношение быстро реализуемых активов и краткосрочных пассивов ПАО «Газпром нефть» за 2018-2020 гг.

Рисунок 7 – Соотношение медленно реализуемых активов и долгосрочных пассивов ПАО «Газпром нефть» за 2018-2020 гг.

Рисунок 8 – Соотношение трудно реализуемых активов и постоянных пассивов ПАО «Газпром нефть» за 2018-2020 гг.

Раздел 5. Анализ платежеспособности компании

Таблица 5 – Анализ показателей платежеспособности ПАО «Газпром нефть»

Рисунок 9 – Динамика коэффициента абсолютной ликвидности ПАО «Газпром нефть» за 2018-2020 гг.

Рисунок 10 – Динамика коэффициента критической (промежуточной) ликвидности ПАО «Газпром нефть» за 2018-2020 гг.

Рисунок 11 – Динамика коэффициента текущей ликвидности ПАО «Газпром нефть» за 2018-2020 гг.

Рисунок 12 – Динамика коэффициента общей ликвидности ПАО «Газпром нефть» за 2018-2020 гг.

Раздел 6. Анализ финансовой устойчивости компании

Таблица 6 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «Газпром нефть» с помощью абсолютных показателей

Таблица 7 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «Газпром нефть» с помощью относительных показателей

Таблица 8 – Расчет стоимости чистых активов компании

Рисунок 13 – Динамика коэффициента автономии ПАО «Газпром нефть»

Раздел 7. Анализ финансовых результатов

Таблица 9 – Анализ финансовых результатов ПАО «Газпром нефть»

Рисунок 14 – Динамика валового финансового результата и финансового результата от продаж ПАО «Газпром нефть» за 2018-2020 гг.

Рисунок 15 – Динамика финансового результата до налогообложения и чистого финансового результата ПАО «Газпром нефть» за 2018-2020 гг.

Таблица 10 – Проверка соблюдения критериев «золотого правила экономики»

Раздел 8. Анализ деловой активности компании

Таблица 11 – Показатели деловой активности ПАО «Газпром нефть»

Раздел 9. Анализ рентабельности работы компании

Таблица 12 – Анализ показателей рентабельности ПАО «Газпром нефть»

Таблица 13 – Анализ рентабельности собственного капитала по модели Дюпон

Таблица 14 – Эффект финансового рычага ПАО «Газпром нефть» по европейской модели

Раздел 10. Анализ удовлетворительности структуры баланса

Таблица 15 – Оценка состояния текущей платежеспособности ПАО «Газпром нефть»

Таблица 16 – Оценка удовлетворительности структуры баланса ПАО «Газпром нефть»

Раздел 11. Анализ вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Таблица 17 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Газпром нефть» с помощью двухфакторной модели Альтмана

Таблица 18 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Газпром нефть» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1968 г.

Таблица 19 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Газпром нефть» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1983 г.

Таблица 20 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Газпром нефть» с помощью модели Лисса

Таблица 21 – Оценка вероятности банкротства с помощью модели Таффлера

Таблица 22 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Газпром нефть» с помощью модели Спрингейта

Таблица 23 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Раздел 12. Анализ вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Таблица 24 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Газпром нефть» с помощью российской (иркутской) R-модели

Таблица 25 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Газпром нефть» с помощью модели О.П. Зайцевой

Таблица 26 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Газпром нефть» с помощью модели Р.С. Сайфуллина и Г.Г. Кадыкова

Таблица 27 – Группировка показателей – критериев оценки финансового состояния по методике Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 28 – Оценка финансового состояния ПАО «Газпром нефть» с помощью модели Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 29 – Модель Г.В. Савицкой

Таблица 30 – Оценка финансового состояния ПАО «Газпром нефть» с помощью модели Г.В. Савицкой

Таблица 31 – Оценка финансового состояния ПАО «Газпром нефть» с помощью модели М.А. Федотовой

Таблица 32 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Выводы

  • 1. Характеризуя состояние ликвидности, можно сделать вывод, что на протяжении анализируемого периода проблемы с обеспечением приемлемого уровня ликвидности баланса присутствовали, но не носили критический характер. При этом динамика состояния ликвидности баланса являлась в целом стабильной.
  • 2. На протяжении анализируемого периода компания испытывала проблемы с обеспечением платежеспособности.
  • 3. По критерию наличия собственного капитала компания на протяжении анализируемого периода оставалась финансово неустойчивой.
  • 4. ПАО «Газпром нефть» работало, получая положительный чистый финансовый результат.
  • 5. Деловая активность компании снизилась, поскольку ее активы, капитал и обязательства за анализируемый период стали делать меньше оборотов.
  • 6. Эффективность работы компании повысилась, поскольку каждый рубль, вложенный в активы, за анализируемый период стал приносить больше прибыли.

Данные из отчетности ПАО «Газпром нефть» за 2018-2020 гг., использованные для проведения финансового анализа

Данные бухгалтерского баланса за 2018-2020 гг. (тыс. руб.)

ПоказателиНа 01.01.2018На 31.12.2018На 31.12.2019На 31.12.2020
1. Внеоборотные активы
Нематериальные активы989 3732 370 0377 713 45118 968 555
Результаты исследований и разработок124 715160 809199 824231 634
Нематериальные поисковые активы53 1314 669 88310 251 60919 082 113
Материальные поисковые активы03 067622 392213 872
Основные средства1 032 3043 601 5943 352 4096 037 786
Финансовые вложения883 744 855887 001 0221 041 596 7511 191 311 391
Отложенные налоговые активы1 162 70214 167 77616 324 68125 831 067
Прочие внеоборотные активы12 428 10813 143 52511 677 78410 888 653
Всего по разделу 1899 535 188925 117 7131 091 738 9011 272 565 071
2. Оборотные активы
Запасы27 677 32632 772 57637 802 81534 775 437
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям10 435 46224 411 9388 583 61614 037 171
краткосрочная дебиторская задолженность212 241 496332 830 788218 238 507286 468 396
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)232 280 832195 125 835125 437 352151 830 380
Денежные средства и денежные эквиваленты44 313 162139 898 65895 356 222137 610 283
Прочие оборотные активы303 729415 730514 8951 104 750
Всего по разделу 2684 933 499855 167 661659 265 117693 172 832
Баланс1 584 468 6871 780 285 3741 751 004 0181 965 737 903
3. Капитал и резервы
Уставный капитал7 5867 5867 5867 586
Переоценка внеоборотных активов0055
Добавочный капитал (без переоценки)7 807 5987 807 5987 774 3267 774 326
Резервный капитал379379379379
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)400 848 468324 320 555412 724 446457 600 758
Всего по разделу 3408 664 031332 136 118420 506 742465 383 054
4. Долгосрочные обязательства
Заемные средства541 651 314639 889 335645 650 185676 996 069
Оценочные обязательства407 3996 178 68115 869 511606 391
Прочие обязательства00072 134 762
Итого по разделу 4542 058 713646 068 016661 519 696749 737 222
5. Краткосрочные обязательства
Заемные средства305 779 437262 475 146217 755 313238 248 551
Кредиторская задолженность312 230 672535 636 517446 940 152491 002 083
Доходы будущих периодов26 37000548
Оценочные обязательства15 709 4643 969 5774 282 11521 366 445
Всего по разделу 5633 745 943802 081 240668 977 580750 617 627
Баланс1 584 468 6871 780 285 3741 751 004 0181 965 737 903

Данные отчета о финансовых результатах за 2018-2020 гг. (тыс. руб.)

Показатели201820192020
Выручка2 070 008 6521 809 830 8911 512 791 785
Себестоимость(1 809 140 813)(1 567 862 640)(1 360 068 361)
Валовая прибыль (убыток)260 867 839241 968 251152 723 424
Коммерческие расходы(209 854 174)(190 976 531)(148 641 528)
Управленческие расходы(36 677 190)(45 859 160)(39 026 063)
Прибыль (убыток) от продаж14 336 4755 132 560(34 944 167)
Доходы от участия в других организациях125 441 623236 846 327220 433 088
Проценты к получению32 561 05141 173 12020 746 930
Проценты к уплате(47 311 980)(50 658 838)(43 593 005)
Прочие доходы23 855 0291 845 77834 039 566
Прочие расходы(62 769 804)(24 525 077)(43 502 082)
Прибыль (убыток) до налогообложения86 112 394209 813 870153 180 330
Текущий налог на прибыль2 925 1322 908 54112 511 712
в том числе постоянные налоговые обязательства (активы)1 495 148(0)(0)
Изменение отложенных налоговых обязательств2 191 113(0)(0)
Изменение отложенных налоговых активов430 900(0)(0)
Прочее770 259(0)(0)
Перераспределение налога на прибыль внутри консолидированной группы налогоплательщиков(2 257 713)(655 561)(3 141 550)
Чистая прибыль (убыток)90 172 085212 066 850162 550 492

----------------------------------------------------------------------------------
Стоимость любого раздела - 50 руб. или вся работа за 500 руб.
Оплата после ознакомления с демонстрационной версией работы
Форма заказа

----------------------------------------------------------------------------------
При необходимости возможен пересчет показателей финансового анализа в млн. руб.
----------------------------------------------------------------------------------
При наличии данных для расчетов можно дополнительно заказать
раздел "Технико-экономические показатели (ТЭП)" (пример),
а также анализ по консолидированной отчетности (пример демо-версии)
Подробности в переписке.
----------------------------------------------------------------------------------