Анализ финансового состояния ПАО «Кокс» (2016-2018 гг.) + демо

Форма заказа

Если у Вас появились вопросы
по данной работе
или Вы хотите изучить ДЕМО-версию
(при ее отсутствии на сайте),
или требуется аналогичная работа
по другой компании (банку),
или по другому периоду
(по мере выхода отчетности),
пишите сообщение автору:
здесь или здесь

Демо-версия (2016-2018 гг.)

Содержание работы

Общая характеристика ПАО «Кокс»

ПАО «Кокс» является надежным поставщиком высококачественного кокса. Высокая репутация предприятия обусловлена десятилетиями опыта, наличием современной развитой технической базы и высокопрофессионального персонала, а также бесперебойными поставками угольного сырья с низким содержанием серы, фосфора и прочих примесей.

Целью создания и деятельности ПАО «Кокс» является извлечение прибыли.

ПАО «Кокс» осуществляет любые виды деятельности, не запрещенные федеральными законами, в том числе следующие основные виды деятельности:

  • производство кокса путем переработки каменного угля с получением продуктов переработки, имеющих потребительские свойства;
  • выпуск проектной и технической документации;
  • производство машиностроительной, электротехнической продукции, металлоконструкций, а также выполнение подрядных ремонтных работ;
  • производство строительных материалов и реализация их на внутреннем рынке;
  • организация общественного питания;
  • капитальное строительство объектов промышленного назначения;
  • коммерческая, сбытовая, торговая и посредническая деятельность;
  • управление промышленными предприятиями;
  • инвестиционная деятельность;
  • внешнеэкономическая деятельность;
  • защита сведений, составляющих государственную тайну;
  • деятельность по предупреждению и тушению пожаров;
  • перевозка грузов железнодорожным транспортом;
  • техническое обслуживание и ремонт подвижного состава и технических средств, используемых на железнодорожном транспорте;
  • погрузочно-разгрузочная деятельность на железнодорожном транспорте;
  • предоставление инфраструктуры железнодорожного транспорта общего пользования для осуществления перевозок;
  • транспортировка грузов по железнодорожным путям общего пользования;
  • разработка месторождений полезных ископаемых открытым и подземным способом;
  • переработка и реализация продуктов добычи;
  • проектирование, строительство и эксплуатация горных объектов;
  • возведение подземных сооружений;
  • работы, связанные с повышенной опасностью промышленных производств и объектов;
  • геологоразведочные работы;
  • осуществление функций генерального подрядчика, заказчика и застройщика;
  • медицинская деятельность;
  • охранно-сыскная деятельность (для собственных нужд в целях охраны и защиты объектов предприятия и его дочерних организаций) путем создания и использования специального обособленного подразделения (службы безопасности) на основании действующих норм федерального законодательства, а также ведомственных и иных подзаконных актов;
  • подготовка и повышение квалификации персонала;
  • обучение работодателей и работников вопросам охраны труда;
  • оказание услуг в области охраны труда.

Потребителями продукции выступают основные российские металлургические комбинаты, основным из которых является ПАО «Тулачермет».

В настоящее время предприятие выпускает следующую товарную продукцию:

  • кокс литейный каменноугольный класса 80 мм и более;
  • кокс литейный класса 60 мм и более;
  • кокс литейный класса 40 мм и более;
  • кокс металлургический класса 25 мм и более;
  • кокс металлургический класса 25–40 мм;
  • коксовый орешек;
  • коксовая мелочь;
  • пыль коксовая с установки сухого тушения кокса;
  • смола каменноугольная;
  • бензол сырой каменноугольный.

Сбытовая политика компании включает широкую диверсификацию рынков сбыта и максимально гибкий персонифицированный подход к клиентам. ПАО «Кокс» оперативно реагирует на изменения конъюнктуры как внутреннего, так и внешнего спроса и предлагает продукцию в полной мере отвечающую потребностям заказчиков. Благоприятное географическое положение позволяет предприятиям холдинга с одинаковой эффективностью работать практически на всех экспортных рынках.

Стратегической целью деятельности ПАО «Кокс» является производство высококачественной продукции при полном удовлетворении требований потребителей и реальных потребностей других заинтересованных сторон. Производство качественной конкурентоспособной продукции невозможно без квалифицированных специалистов, обладающих опытом и знаниями в соответствующих областях, поэтому наряду с производственной деятельностью ПАО «Кокс» уделяет большое внимание социальной политике, формированию кадрового состава, подготовке высококвалифицированных специалистов, созданию благоприятных условий для деятельности работников, мотивации и поощрению персонала.

ПАО «Кокс» является одним из крупнейших производственных предприятий в городе и регионе. В связи со спецификой производства большое внимание уделяется экологии. Главной задачей ПАО «Кокс» является непрерывное улучшение экологических показателей и сокращение вредных выбросов.

Раздел 1. Общая характеристика показателей бухгалтерского баланса компании

Таблица 1 – Анализ внутрибалансовых связей

Раздел 2. Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 2 – Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «Кокс»

Рисунок 1 – Динамика стоимости внеоборотных и оборотных активов ПАО «Кокс» за 2016-2018 гг.

Рисунок 2 – Динамика собственного и заемного капитала ПАО «Кокс» за 2016-2018 гг.

Раздел 3. Вертикальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 3 – Вертикальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «Кокс»

Рисунок 3 – Структура активов ПАО «Кокс» за 2016-2018 (%)

Рисунок 4 – Структура источников имущества ПАО «Кокс» за 2016-2018 гг. (%)

Раздел 4. Анализ ликвидности бухгалтерского баланса

Таблица 4 – Анализ ликвидности баланса ПАО «Кокс»

Рисунок 5 – Соотношение наиболее ликвидных активов и наиболее срочных обязательств ПАО «Кокс» за 2016-2018 гг.

Рисунок 6 – Соотношение быстро реализуемых активов и краткосрочных пассивов ПАО «Кокс» за 2016-2018 гг.

Рисунок 7 – Соотношение медленно реализуемых активов и долгосрочных пассивов ПАО «Кокс» за 2016-2018 гг.

Рисунок 8 – Соотношение трудно реализуемых активов и постоянных пассивов ПАО «Кокс» за 2016-2018 гг.

Раздел 5. Анализ платежеспособности компании

Таблица 5 – Анализ показателей платежеспособности ПАО «Кокс»

Рисунок 9 – Динамика коэффициента абсолютной ликвидности ПАО «Кокс» за 2016-2018 гг.

Рисунок 10 – Динамика коэффициента критической (промежуточной) ликвидности ПАО «Кокс» за 2016-2018 гг.

Рисунок 11 – Динамика коэффициента текущей ликвидности ПАО «Кокс» за 2016-2018 гг.

Рисунок 12 – Динамика коэффициента общей ликвидности ПАО «Кокс» за 2016-2018 гг.

Раздел 6. Анализ финансовой устойчивости компании

Таблица 6 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «Кокс» с помощью абсолютных показателей

Таблица 7 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «Кокс» с помощью относительных показателей

Рисунок 13 – Динамика коэффициента автономии ПАО «Кокс»

Раздел 7. Анализ финансовых результатов

Таблица 8 – Анализ финансовых результатов ПАО «Кокс»

Рисунок 14 – Динамика валового финансового результата и финансового результата от продаж ПАО «Кокс» за 2016-2018 гг.

Рисунок 15 – Динамика финансового результата до налогообложения и чистого финансового результата ПАО «Кокс» за 2016-2018 гг.

Раздел 8. Анализ деловой активности компании

Таблица 9 – Показатели деловой активности ПАО «Кокс»

Раздел 9. Анализ рентабельности работы компании

Таблица 10 – Анализ показателей рентабельности ПАО «Кокс»

Таблица 11 – Анализ рентабельности собственного капитала по модели Дюпон

Раздел 10. Анализ удовлетворительности структуры баланса

Таблица 12 – Оценка состояния текущей платежеспособности ПАО «Кокс»

Таблица 13 – Оценка удовлетворительности структуры баланса ПАО «Кокс»

Раздел 11. Анализ вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Таблица 14 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Кокс» с помощью двухфакторной модели Альтмана

Таблица 15 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Кокс» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1968 г.

Таблица 16 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Кокс» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1983 г.

Таблица 17 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Кокс» с помощью модели Лисса

Таблица 18 – Оценка вероятности банкротства с помощью модели Таффлера

Таблица 19 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Кокс» с помощью модели Спрингейта

Таблица 20 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Кокс» с помощью модели Дж.Конана и М.Гольдера

Таблица 21 – Система показателей У. Бивера

Таблица 22 – Оценка финансового состояния ПАО «Кокс» с помощью модели Бивера

Таблица 23 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Раздел 12. Анализ вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Таблица 24 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Кокс» с помощью российской (иркутской) R-модели

Таблица 25 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Кокс» с помощью модели О.П. Зайцевой

Таблица 26 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Кокс» с помощью модели Р.С. Сайфуллина и Г.Г. Кадыкова

Таблица 27 – Группировка показателей – критериев оценки финансового состояния по методике Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 28 – Оценка финансового состояния ПАО «Кокс» с помощью модели Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 29 – Модель Г.В. Савицкой

Таблица 30 – Оценка финансового состояния ПАО «Кокс» с помощью модели Г.В. Савицкой

Таблица 31 – Оценка финансового состояния ПАО «Кокс» с помощью модели М.А. Федотовой

Таблица 32 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Выводы

  • 1. Характеризуя состояние ликвидности, можно сделать вывод, что на протяжении анализируемого периода проблемы с обеспечением приемлемого уровня ликвидности баланса присутствовали, но не носили критический характер. При этом динамика состояния ликвидности баланса являлась в целом стабильной.
  • 2. На протяжении анализируемого периода компания испытывала проблемы с обеспечением платежеспособности.
  • 3. По критерию наличия собственного капитала компания на протяжении анализируемого периода оставалась финансово неустойчивой.
  • 4. ПАО «Кокс» работало, получая в разные периоды и положительный, и отрицательный чистый финансовый результат.
  • 5. Деловая активность компании снизилась, поскольку ее активы, капитал и обязательства за анализируемый период стали делать меньше оборотов.
  • 6. Эффективность работы компании снизилась, поскольку компания стала работать убыточно.

Данные из отчетности ПАО «Кокс» за 2016-2018 гг., использованные для проведения финансового анализа

Данные бухгалтерского баланса за 2016-2018 гг. (тыс. руб.)

ПоказателиНа 01.01.2016На 31.12.2016На 31.12.2017На 31.12.2018
1. Внеоборотные активы
Нематериальные активы450421372323
Основные средства4 260 1644 367 3794 404 6594 525 697
Финансовые вложения21 062 86222 549 22838 145 87942 948 070
Отложенные налоговые активы2 014 354984 193425 1451 274 281
Дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются более, чем через 12 месяцев после отчетной даты1 381 0412 056 7103 549 6067 466 592
Прочие внеоборотные активы1 534 7721 437 389226 315342 965
Всего по разделу 130 253 64331 395 32046 751 97656 557 928
2. Оборотные активы
Запасы699 805981 4101 374 8822 376 740
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям182 491528 129607 029528 979
Дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются менее, чем через 12 месяцев после отчетной даты6 056 4583 642 6212 366 4992 358 466
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)1 148 100909 023956 001307 840
Денежные средства и денежные эквиваленты23 4212 287 1191 953 5403 104 075
Прочие оборотные активы477271 046717 59522 279
Всего по разделу 28 110 7528 619 3487 975 5468 698 379
Баланс38 364 39540 014 66854 727 52265 256 307

*Анализируя данные бухгалтерского баланса компании, можно отметить, что в составе оборотных активов (2-й раздел баланса) представлена и долгосрочная, и краткосрочная дебиторская задолженность. Однако экономическая сущность дебиторской задолженности, которая предполагается к погашению через 12 месяцев после отчетной даты, позволяет отнести данный вид активов к внеоборотным активам. Например, при расчете коэффициента промежуточной и текущей ликвидности в качестве покрытия краткосрочных обязательств рассматривается именно краткосрочная задолженность. В связи с этим для проведения дальнейших расчетов долгосрочную дебиторскую задолженность исключаем из оборотных активов и рассматриваем ее как часть внеоборотных активов.

3. Капитал и резервы
Уставный капитал33 00533 00533 00533 005
Собственные акции, выкупленные у акционеров00-10 7400
Переоценка внеоборотных активов136 408136 317135 530134 252
Добавочный капитал (без переоценки)4 3774 3774 3774 377
Резервный капитал5 0025 0025 0025 002
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)2 031 7645 388 19713 249 72310 017 117
Всего по разделу 32 210 5565 566 89813 416 89710 193 753
4. Долгосрочные обязательства
Заемные средства15 359 11223 335 00732 744 45247 976 478
Отложенные налоговые обязательства138 163179 440195 382234 129
Итого по разделу 415 497 27523 514 44732 939 83448 210 607
5. Краткосрочные обязательства
Заемные средства17 481 1805 867 9504 982 9932 553 453
Кредиторская задолженность3 110 5324 990 6293 302 2374 189 483
Доходы будущих периодов100286 9726 745
Оценочные обязательства64 55474 65478 589101 393
Прочие обязательства198620873
Всего по разделу 520 656 56410 933 3238 370 7916 851 947
Баланс38 364 39540 014 66854 727 52265 256 307

Данные отчета о финансовых результатах за 2016-2018 гг. (тыс. руб.)

Показатели2016 г.2017 г.2018 г.
Выручка от реализации продукции, работ, услуг31 423 38845 930 75041 954 654
Себестоимость продукции, работ, услуг(20 890 089)(31 299 851)(29 372 179)
Валовая прибыль (убыток)10 533 29914 630 89912 582 475
Коммерческие расходы(4 936 095)(6 294 497)(6 318 420)
Управленческие расходы(1 041 920)(1 329 473)(1 581 044)
Прибыль (убыток) от продаж4 555 2847 006 9294 683 011
Доходы от участия в других организациях(0)4 353 06292 000
Проценты к получению831 3721 589 0122 010 037
Проценты к уплате(3 396 315)(3 249 866)(3 666 752)
Прочие доходы13 402 44511 285 0088 047 075
Прочие расходы(10 960 606)(12 012 487)(15 202 990)
Прибыль (убыток) до налогообложения4 432 1808 971 658(4 037 619)
Текущий налог на прибыль(0)(537 647)(0)
в том числе постоянные налоговые обязательства (активы)(185 004)704 2489 869
Изменение отложенных налоговых обязательств(41 278)(15 914)(38 747)
Изменение отложенных налоговых активов(1 030 161)(536 523)856 141
Прочее(167)(22 711)(13 659)
Чистая прибыль (убыток)3 360 5747 858 863(3 233 884)

----------------------------------------------------------------------------------
Стоимость любого раздела - 50 руб. или вся работа за 500 руб.
Оплата после ознакомления с демонстрационной версией работы
Форма заказа

----------------------------------------------------------------------------------
При наличии данных для расчетов можно дополнительно заказать
раздел "Технико-экономические показатели (ТЭП)" (пример)
----------------------------------------------------------------------------------

У Вас появились вопросы?