Анализ финансового состояния ПАО «Северсталь» (РСБУ, МСФО, 2018-2020 гг.) + демо

Форма заказа

Если у Вас появились вопросы
по данной работе
или Вы хотите изучить ДЕМО-версию
(при ее отсутствии на сайте),
или требуется аналогичная работа
по другой компании (банку),
или по другому периоду
(по мере выхода отчетности),
напишите сообщение автору.

Загрузить демо-версию (МСФО, 2018-2020 гг., млн. руб.)

Загрузить демо-версию (МСФО, 2018-2020 гг., млн. долл.)

Загрузить демо-версию (РСБУ, 2018-2020 гг.)

Загрузить демо-версию (РСБУ, 2017-2019 гг.)

Загрузить демо-версию (РСБУ, 2016-2018 гг.)

Содержание работы

Общая характеристика ПАО «Северсталь»

ПАО «Северсталь» – это компания полного металлургического цикла, специализирующееся на выпуске листового и сортового проката черных металлов широкого сортамента. ПАО «Северсталь» является правопреемником Череповецкого металлургического комбината, который был основан в 1955 году. 24 сентября 1993 года в соответствии с Указом Президента Российской Федерации государственное предприятие «Череповецкий металлургический комбинат» в процессе приватизации преобразовано в акционерное общество открытого типа «Северсталь». В соответствии с Федеральным законом Российской Федерации «Об акционерных обществах» Общество было перерегистрировано в открытое акционерное общество. В соответствии с вступившими изменениями в Гражданский Кодекс РФ, 28 ноября 2014 года Общество было перерегистрировано в публичное акционерное общество.

ПАО «Северсталь» является корпоративным юридическим лицом (корпорацией), в своей деятельности руководствуется законодательством Российской Федерации и Уставом.

Основной целью ПАО «Северсталь» является получение прибыли и ее использование в интересах компании, ее акционеров и персонала.

ПАО «Северсталь» имеет право осуществлять любые виды хозяйственной деятельности, за исключением запрещенных законодательством Российской Федерации. В случаях, предусмотренных законодательством Российской Федерации, ПАО «Северсталь» может заниматься отдельными видами деятельности только на основании специального разрешения (лицензии), членства в саморегулируемой организации или выданного саморегулируемой организацией свидетельства о допуске к определенному виду работ.

В современных условиях ПАО «Северсталь» реализует долгосрочную стратегию по превращению в одного из самых эффективных вертикально-интегрированных производителей стали в мире. Эффективная бизнес-модель и концентрация на контроле над издержками позволяет быть уверенными в отношении будущего развития компании.

Раздел 1. Общая характеристика показателей бухгалтерского баланса компании

Таблица 1 – Анализ внутрибалансовых связей

Раздел 2. Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 2 – Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «Северсталь»

Рисунок 1 – Динамика стоимости внеоборотных и оборотных активов ПАО «Северсталь» за 2018-2020 гг.

Рисунок 2 – Динамика собственного и заемного капитала ПАО «Северсталь» за 2018-2020 гг.

Раздел 3. Вертикальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 3 – Вертикальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «Северсталь»

Рисунок 3 – Структура активов ПАО «Северсталь» за 2018-2020 (%)

Рисунок 4 – Структура источников имущества ПАО «Северсталь» за 2018-2020 гг. (%)

Раздел 4. Анализ ликвидности бухгалтерского баланса

Таблица 4 – Анализ ликвидности баланса ПАО «Северсталь»

Рисунок 5 – Соотношение наиболее ликвидных активов и наиболее срочных обязательств ПАО «Северсталь» за 2018-2020 гг.

Рисунок 6 – Соотношение быстро реализуемых активов и краткосрочных пассивов ПАО «Северсталь» за 2018-2020 гг.

Рисунок 7 – Соотношение медленно реализуемых активов и долгосрочных пассивов ПАО «Северсталь» за 2018-2020 гг.

Рисунок 8 – Соотношение трудно реализуемых активов и постоянных пассивов ПАО «Северсталь» за 2018-2020 гг.

Раздел 5. Анализ платежеспособности компании

Таблица 5 – Анализ показателей платежеспособности ПАО «Северсталь»

Рисунок 9 – Динамика коэффициента абсолютной ликвидности ПАО «Северсталь» за 2018-2020 гг.

Рисунок 10 – Динамика коэффициента критической (промежуточной) ликвидности ПАО «Северсталь» за 2018-2020 гг.

Рисунок 11 – Динамика коэффициента текущей ликвидности ПАО «Северсталь» за 2018-2020 гг.

Рисунок 12 – Динамика коэффициента общей ликвидности ПАО «Северсталь» за 2018-2020 гг.

Раздел 6. Анализ финансовой устойчивости компании

Таблица 6 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «Северсталь» с помощью абсолютных показателей

Таблица 7 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «Северсталь» с помощью относительных показателей

Таблица 8 – Расчет стоимости чистых активов компании

Рисунок 13 – Динамика коэффициента автономии ПАО «Северсталь»

Раздел 7. Анализ финансовых результатов

Таблица 9 – Анализ финансовых результатов ПАО «Северсталь»

Рисунок 14 – Динамика валового финансового результата и финансового результата от продаж ПАО «Северсталь» за 2018-2020 гг.

Рисунок 15 – Динамика финансового результата до налогообложения и чистого финансового результата ПАО «Северсталь» за 2018-2020 гг.

Таблица 10 – Проверка соблюдения критериев «золотого правила экономики»

Раздел 8. Анализ деловой активности компании

Таблица 11 – Показатели деловой активности ПАО «Северсталь»

Раздел 9. Анализ рентабельности работы компании

Таблица 12 – Анализ показателей рентабельности ПАО «Северсталь»

Таблица 13 – Анализ рентабельности собственного капитала по модели Дюпон

Таблица 14 – Эффект финансового рычага ПАО «Северсталь» по европейской модели

Раздел 10. Анализ удовлетворительности структуры баланса

Таблица 15 – Оценка состояния текущей платежеспособности ПАО «Северсталь»

Таблица 16 – Оценка удовлетворительности структуры баланса ПАО «Северсталь»

Раздел 11. Анализ вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Таблица 17 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Северсталь» с помощью двухфакторной модели Альтмана

Таблица 18 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Северсталь» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1968 г.

Таблица 19 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Северсталь» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1983 г.

Таблица 20 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Северсталь» с помощью модели Лисса

Таблица 21 – Оценка вероятности банкротства с помощью модели Таффлера

Таблица 22 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Северсталь» с помощью модели Спрингейта

Таблица 23 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Раздел 12. Анализ вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Таблица 24 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Северсталь» с помощью российской (иркутской) R-модели

Таблица 25 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Северсталь» с помощью модели О.П. Зайцевой

Таблица 26 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Северсталь» с помощью модели Р.С. Сайфуллина и Г.Г. Кадыкова

Таблица 27 – Группировка показателей – критериев оценки финансового состояния по методике Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 28 – Оценка финансового состояния ПАО «Северсталь» с помощью модели Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 29 – Модель Г.В. Савицкой

Таблица 30 – Оценка финансового состояния ПАО «Северсталь» с помощью модели Г.В. Савицкой

Таблица 31 – Оценка финансового состояния ПАО «Северсталь» с помощью модели М.А. Федотовой

Таблица 32 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Выводы

  • 1. Характеризуя состояние ликвидности, можно сделать вывод, что баланс компании на протяжении анализируемого периода оставался преимущественно неликвидным. При этом динамика состояния ликвидности баланса являлась в целом стабильной.
  • 2. На протяжении анализируемого периода компания испытывала проблемы с обеспечением платежеспособности.
  • 3. По критерию наличия собственного капитала компания на протяжении анализируемого периода оставалась финансово неустойчивой.
  • 4. ПАО «Северсталь» работало, получая положительный чистый финансовый результат.
  • 5. Деловая активность компании снизилась, поскольку ее активы, капитал и обязательства за анализируемый период стали делать меньше оборотов.
  • 6. Эффективность работы компании снизилась, поскольку каждый рубль, вложенный в активы, за анализируемый период стал приносить меньше прибыли.

Данные из отчетности ПАО «Северсталь» за 2018-2020 гг., использованные для проведения финансового анализа

Данные бухгалтерского баланса за 2018-2020 гг. (тыс. руб.)

ПоказателиНа 01.01.2018На 31.12.2018На 31.12.2019На 31.12.2020
1. Внеоборотные активы
Нематериальные активы105 751176 549373 148399 030
Результаты исследований и разработок28 72546 10852 15538 019
Основные средства90 534 91999 075 255130 590 087185 967 846
Финансовые вложения195 668 661178 865 639180 710 167181 958 549
Отложенные налоговые активы2 811 4463 768 4531 756 5741 714 375
Прочие внеоборотные активы9 946 46110 815 06420 612 92114 133 715
Всего по разделу 1299 095 963292 747 068334 095 052384 211 534
2. Оборотные активы
Запасы39 433 84047 839 25546 944 67345 327 074
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям5 130 499669 2542 730 2502 544 548
краткосрочная дебиторская задолженность32 240 91236 733 77645 853 38442 473 062
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)181 77911337 244184 390
Денежные средства и денежные эквиваленты55 224 55611 152 24265 680 18041 166 095
Прочие оборотные активы346 134403 605648 213772 145
Всего по разделу 2133 306 95697 889 133162 970 868133 755 613
Баланс432 402 919390 636 201497 065 920517 967 147
3. Капитал и резервы
Уставный капитал8 3778 3778 3778 377
Переоценка внеоборотных активов5 422 6905 384 9965 177 8835 161 184
Добавочный капитал (без переоценки)87 354 18287 354 18287 354 18287 354 182
Резервный капитал504504504504
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)90 695 38884 008 28488 092 362113 845 663
Всего по разделу 3183 481 141176 756 343180 633 308206 369 910
4. Долгосрочные обязательства
Заемные средства108 635 373139 493 095196 164 310149 633 733
Отложенные налоговые обязательства9 546 46310 314 16111 121 36812 409 084
Прочие обязательства7137 53460 5925 053 767
Итого по разделу 4118 182 549149 814 790207 346 270167 096 584
5. Краткосрочные обязательства
Заемные средства90 440 63921 361 76457 663 17785 228 249
Кредиторская задолженность37 482 26339 472 69648 555 26857 915 844
Оценочные обязательства2 790 3983 216 2742 864 6901 354 615
Прочие обязательства25 92914 3343 2071 945
Всего по разделу 5130 739 22964 065 068109 086 342144 500 653
Баланс432 402 919390 636 201497 065 920517 967 147

Данные отчета о финансовых результатах за 2018-2020 гг. (тыс. руб.)

Показатели201820192020
Выручка432 772 547457 587 902450 879 271
Себестоимость(297 439 116)(349 275 049)(317 543 854)
Валовая прибыль (убыток)135 333 431108 312 853133 335 417
Коммерческие расходы(21 560 300)(29 670 878)(31 726 316)
Управленческие расходы(12 788 450)(15 611 974)(18 395 608)
Прибыль (убыток) от продаж100 984 68163 030 00183 213 493
Доходы от участия в других организациях63 824 63356 512 70391 225 337
Проценты к получению650 50898 045612 581
Проценты к уплате(6 783 995)(8 260 360)(8 249 299)
Прочие доходы29 702 67724 574 45910 725 131
Прочие расходы(49 948 298)(16 242 221)(55 109 092)
Прибыль (убыток) до налогообложения138 430 206119 712 627122 418 151
Текущий налог на прибыль(14 417 305)(11 774 711)(7 090 951)
в том числе постоянные налоговые обязательства (активы)(12 225 432)(8 218 631)(0)
Изменение отложенных налоговых обязательств(767 698)(807 207)(0)
Изменение отложенных налоговых активов1 108 696(1 944 850)(0)
Прочее(84 631)545 648(465 710)
Чистая прибыль (убыток)124 269 268105 731 507114 861 490

----------------------------------------------------------------------------------
Стоимость любого раздела - 50 руб. или вся работа за 500 руб.
Оплата после ознакомления с демонстрационной версией работы
Форма заказа

----------------------------------------------------------------------------------
При необходимости возможен пересчет показателей финансового анализа в млн. руб.
----------------------------------------------------------------------------------
При наличии данных для расчетов можно дополнительно заказать
раздел "Технико-экономические показатели (ТЭП)" (пример),
а также анализ по консолидированной отчетности (пример демо-версии)
Подробности в переписке.
----------------------------------------------------------------------------------