Новые работы по финансовому анализу
- Анализ финансового состояния ООО «Аэропорт сервис» (ИНН 3702107448)
- Анализ финансового состояния ООО «Аэропорт Мурманск» (ИНН 5105040715)
- Анализ финансового состояния ООО «Аэропорт Завидово» (ИНН 6949013861)
- Анализ финансового состояния ООО «Аэропорт» (ИНН 5101360263)
- Анализ финансового состояния ООО «Аэропорт» (ИНН 1101089335)
Анализ финансового состояния ПАО «НЛМК» (2019-2021 гг.) + демо
Загрузить демо-версию (РСБУ, 2019-2021 гг.)
Загрузить демо-версию (МСФО, 2018-2020 гг., долл.)
Загрузить демо-версию (РСБУ, 2018-2020 гг.)
Загрузить демо-версию (РСБУ, 2017-2019 гг.)
Загрузить демо-версию (РСБУ, 2016-2018 гг.)
Загрузить демо-версию (РСБУ, 2015-2017 гг.)
Содержание работы
Общая характеристика ПАО «НЛМК»
Публичное акционерное общество «Новолипецкий металлургический комбинат» (ПАО «НЛМК») зарегистрировано постановлением Главы администрации Левобережного района г. Липецка от 28 января 1993 года № 50 (свидетельство о государственной регистрации № 5 Г от 28 января 1993 года).
В настоящее время ПАО «НЛМК» – это ведущий поставщик высококачественной стальной продукции на ключевых рынках сбыта.
Основной целью деятельности ПАО «НЛМК» является получение прибыли.
ПАО «НЛМК» может осуществлять любые виды хозяйственной деятельности в соответствии с целью своей деятельности, за исключением запрещенных законодательством Российской Федерации. Общество может заниматься лицензируемыми видами деятельности только при наличии лицензии. Основными видами деятельности ПАО «НЛМК» являются:
- производство и реализация продукции черной металлургии;
- изготовление и реализация продукции машиностроения (оборудования, оснастки, инструмента и запасных частей);
- производственное строительство, оказание строительных и социально-бытовых услуг;
- производство строительных материалов, конструкций и изделий;
- внешняя и внутренняя торговля;
- производство, передача, распределение электрической, тепловой энергии;
- изготовление, монтаж, наладка и ремонт энергообъектов, электротехнического оборудования и энергоустановок потребителей;
- перевозки грузов железнодорожным и автомобильным транспортом, пассажирские автомобильные перевозки;
- содержание и эксплуатация объектов железнодорожной инфраструктуры, локомотивов и другой железнодорожной техники;
- утилизация, складирование, перемещение, размещение, захоронение, уничтожение промышленных и иных отходов (материалов, веществ);
- производство взрывных работ;
- реализация природоохранных мероприятий;
- деятельность, связанная с источниками ионизирующего излучения (генерирующими);
- осуществление специальной шифрованной связи;
- работа с использованием сведений, составляющих государственную тайну;
- образовательная деятельность.
Производственная система НЛМК – это подход к управлению бизнесом, основанный на совокупности процессов и инструментах их оптимизации с целью максимального использования существующих ресурсов и устранения потерь. Ключевые элементы производственной системы НЛМК: набор инструментов бережливого производства, системы обучения, визуального управления эффективностью и контуры обратной связи. Ядро системы – сотрудники, их установки, модели поведения, восприятие и вовлеченность в происходящие процессы. Сегодня производственная система НЛМК охватывает все предприятия Группы и действует на 42 переделах, обеспечивая онлайн-мониторинг 280 технических и финансовых показателей, из которых 95% находятся в пределах 10% от целевого уровня.
Раздел 1. Общая характеристика показателей бухгалтерского баланса компании
Таблица 1 – Анализ внутрибалансовых связей
Раздел 2. Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса
Таблица 2 – Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «НЛМК»
Рисунок 1 – Динамика стоимости внеоборотных и оборотных активов ПАО «НЛМК» за 2019‑2021 гг. (тыс. руб.)
Рисунок 2 – Динамика собственного и заемного капитала ПАО «НЛМК» за 2019‑2021 гг. (тыс. руб.)
Раздел 3. Вертикальный анализ бухгалтерского баланса
Таблица 3 – Вертикальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «НЛМК»
Рисунок 3 – Структура активов ПАО «НЛМК» за 2019‑2021 гг.
Рисунок 4 – Структура источников имущества ПАО «НЛМК» за 2019‑2021 гг.
Раздел 4. Анализ ликвидности бухгалтерского баланса
Таблица 4 – Анализ ликвидности баланса ПАО «НЛМК»
Рисунок 5 – Соотношение наиболее ликвидных активов и наиболее срочных обязательств ПАО «НЛМК» за 2019‑2021 гг. (тыс. руб.)
Рисунок 6 – Соотношение быстро реализуемых активов и краткосрочных обязательств ПАО «НЛМК» за 2019‑2021 гг. (тыс. руб.)
Рисунок 7 – Соотношение медленно реализуемых активов и долгосрочных обязательств ПАО «НЛМК» за 2019‑2021 гг. (тыс. руб.)
Рисунок 8 – Соотношение трудно реализуемых активов и постоянных пассивов ПАО «НЛМК» за 2019‑2021 гг. (тыс. руб.)
Раздел 5. Анализ платежеспособности компании
Таблица 5 – Анализ показателей платежеспособности ПАО «НЛМК»
Рисунок 9 – Динамика коэффициента абсолютной ликвидности ПАО «НЛМК» за 2019‑2021 гг.
Рисунок 10 – Динамика коэффициента критической (промежуточной) ликвидности ПАО «НЛМК» за 2019‑2021 гг.
Рисунок 11 – Динамика коэффициента текущей ликвидности ПАО «НЛМК» за 2019‑2021 гг.
Рисунок 12 – Динамика коэффициента общей ликвидности ПАО «НЛМК» за 2019‑2021 гг.
Раздел 6. Анализ финансовой устойчивости компании
Таблица 6 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «НЛМК» с помощью абсолютных показателей
Таблица 7 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «НЛМК» с помощью относительных показателей
Рисунок 13 – Динамика коэффициента автономии ПАО «НЛМК» за 2019‑2021 гг.
Таблица 8 – Расчет стоимости чистых активов компании
Раздел 7. Анализ финансовых результатов
Таблица 9 – Анализ финансовых результатов ПАО «НЛМК»
Рисунок 14 – Динамика валового финансового результата и финансового результата от продаж ПАО «НЛМК» за 2019‑2021 гг. (тыс. руб.)
Рисунок 15 – Динамика финансового результата до налогообложения и чистого финансового результата ПАО «НЛМК» за 2019‑2021 гг. (тыс. руб.)
Таблица 10 – Группировка доходов и расходов ПАО «НЛМК»
Таблица 11 – Изменение прибыли от продаж деятельности в 2020 г. по сравнению с 2019 г., тыс. руб.
Таблица 12 – Факторы изменения прибыли от продаж деятельности в 2020 г. по сравнению с 2019 г., тыс. руб.
Таблица 13 – Изменение прибыли от продаж деятельности в 2021 г. по сравнению с 2020 г., тыс. руб.
Таблица 14 – Факторы изменения прибыли от продаж деятельности в 2021 г. по сравнению с 2020 г., тыс. руб.
Таблица 15 – Проверка соблюдения критериев «золотого правила экономики»
Раздел 8. Анализ деловой активности компании
Таблица 16 – Анализ деловой активности ПАО «НЛМК»
Таблица 17 – Данные для факторного анализа продолжительности финансового цикла
Раздел 9. Анализ рентабельности работы компании
Таблица 18 – Анализ показателей рентабельности ПАО «НЛМК»
Таблица 19 – Данные для факторного анализа рентабельности производственных фондов
Таблица 20 – Показатели для факторного анализа рентабельности активов
Таблица 21 – Анализ рентабельности собственного капитала по модели Дюпон
Таблица 22 – Эффект финансового рычага ПАО «НЛМК» по европейской модели
Раздел 10. Анализ удовлетворительности структуры баланса
Таблица 23 – Оценка состояния текущей платежеспособности ПАО «НЛМК»
Таблица 24 – Оценка удовлетворительности структуры баланса ПАО «НЛМК»
Раздел 11. Анализ вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей
Таблица 25 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НЛМК» с помощью двухфакторной модели Альтмана
Таблица 26 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НЛМК» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1968 г.
Таблица 27 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НЛМК» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1983 г.
Таблица 28 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НЛМК» с помощью модели Лисса
Таблица 29 – Оценка вероятности банкротства с помощью модели Таффлера
Таблица 30 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НЛМК» с помощью модели Спрингейта
Таблица 31 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей
Раздел 12. Анализ вероятности банкротства с помощью отечественных моделей
Таблица 32 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НЛМК» с помощью российской (иркутской) R‑модели
Таблица 33 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НЛМК» с помощью модели О.П. Зайцевой
Таблица 34 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НЛМК» с помощью модели Р.С. Сайфуллина и Г.Г. Кадыкова
Таблица 35 – Группировка показателей – критериев оценки финансового состояния по методике Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой
Таблица 36 – Оценка финансового состояния ПАО «НЛМК» с помощью модели Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой
Таблица 37 – Модель Г.В. Савицкой
Таблица 38 – Оценка финансового состояния ПАО «НЛМК» с помощью модели Г.В. Савицкой
Таблица 39 – Оценка финансового состояния ПАО «НЛМК» с помощью модели М.А. Федотовой
Таблица 40 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью отечественных моделей
Выводы
- Характеризуя состояние ликвидности, можно сделать вывод, что баланс компании на протяжении анализируемого периода оставался преимущественно неликвидным. При этом динамика состояния ликвидности баланса являлась в целом стабильной.
- На протяжении анализируемого периода компания испытывала проблемы с обеспечением платежеспособности.
- По критерию наличия собственного капитала на конец анализируемого периода (на 31.12.2021) компания оказалась финансово неустойчивой.
- ПАО «НЛМК» работало, получая положительный чистый финансовый результат.
- Деловая активность компании повысилась, поскольку ее активы, капитал и обязательства за анализируемый период стали делать больше оборотов.
- Эффективность работы компании повысилась, поскольку каждый рубль, вложенный в активы, за анализируемый период стал приносить больше прибыли.
Данные из отчетности ПАО «НЛМК» за 2019-2021 гг., использованные для проведения финансового анализа
Данные бухгалтерского баланса за 2019-2021 гг. (тыс. руб.)
Показатели | На 01.01.2019 | На 31.12.2019 | На 31.12.2020 | На 31.12.2021 |
1. Внеоборотные активы | ||||
Нематериальные активы | 1 666 241 | 1 707 636 | 1 401 412 | 1 145 079 |
Результаты исследований и разработок | 5 760 | 2 510 | 2 765 | 18 132 |
Основные средства | 139 314 267 | 165 776 831 | 192 736 224 | 216 597 030 |
Финансовые вложения | 177 809 199 | 158 223 497 | 169 674 801 | 206 517 266 |
Отложенные налоговые активы | 1 770 135 | 1 222 741 | 2 482 779 | 3 662 978 |
Прочие внеоборотные активы | 7 043 877 | 7 563 601 | 8 316 059 | 13 363 562 |
Всего по разделу 1 | 327 609 479 | 334 496 816 | 374 614 040 | 441 304 047 |
2. Оборотные активы | ||||
Запасы | 61 111 447 | 55 675 785 | 57 259 269 | 109 973 750 |
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям | 553 567 | 1 176 619 | 1 049 657 | 1 338 833 |
краткосрочная дебиторская задолженность | 126 333 555 | 109 715 882 | 78 512 363 | 126 274 388 |
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов) | 2 497 606 | 9 481 811 | 10 605 000 | 177 878 |
Денежные средства и денежные эквиваленты | 60 339 735 | 26 636 800 | 47 458 916 | 25 389 114 |
Прочие оборотные активы | 67 | 43 | 43 | 0 |
Всего по разделу 2 | 250 835 977 | 202 686 940 | 194 885 248 | 263 153 963 |
Баланс | 578 445 456 | 537 183 756 | 569 499 288 | 704 458 010 |
3. Капитал и резервы | ||||
Уставный капитал | 5 993 227 | 5 993 227 | 5 993 227 | 5 993 227 |
Переоценка внеоборотных активов | 3 290 822 | 3 275 807 | 3 259 484 | 3 234 383 |
Добавочный капитал (без переоценки) | 771 777 | 771 777 | 771 777 | 771 777 |
Резервный капитал | 299 661 | 299 661 | 299 661 | 299 661 |
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) | 325 751 607 | 289 131 900 | 245 414 209 | 272 577 474 |
Всего по разделу 3 | 336 107 094 | 299 472 372 | 255 738 358 | 282 876 522 |
4. Долгосрочные обязательства | ||||
Заемные средства | 84 066 622 | 105 703 843 | 152 793 410 | 140 058 784 |
Отложенные налоговые обязательства | 10 985 025 | 10 847 050 | 12 056 430 | 15 783 089 |
Прочие обязательства | 15 510 | 385 320 | 0 | 0 |
Итого по разделу 4 | 95 067 157 | 116 936 213 | 164 849 840 | 155 841 873 |
5. Краткосрочные обязательства | ||||
Заемные средства | 21 823 828 | 30 406 203 | 43 916 850 | 95 354 511 |
Кредиторская задолженность | 118 357 751 | 86 497 982 | 100 325 861 | 160 793 167 |
Оценочные обязательства | 7 089 626 | 3 870 986 | 4 668 379 | 9 591 937 |
Всего по разделу 5 | 147 271 205 | 120 775 171 | 148 911 090 | 265 739 615 |
Баланс | 578 445 456 | 537 183 756 | 569 499 288 | 704 458 010 |
Данные отчета о финансовых результатах за 2019-2021 гг. (тыс. руб.)
Показатели | 2019 | 2020 | 2021 |
Выручка | 421 816 321 | 437 079 106 | 792 927 899 |
Себестоимость | (316 087 072) | (325 865 606) | (495 622 579) |
Валовая прибыль (убыток) | 105 729 249 | 111 213 500 | 297 305 320 |
Коммерческие расходы | (30 065 720) | (33 317 051) | (59 446 777) |
Управленческие расходы | (15 020 523) | (18 460 815) | (24 617 984) |
Прибыль (убыток) от продаж | 60 643 006 | 59 435 634 | 213 240 559 |
Доходы от участия в других организациях | 72 099 211 | 48 980 386 | 79 014 241 |
Проценты к получению | 571 485 | 348 436 | 354 203 |
Проценты к уплате | (4 651 585) | (6 131 228) | (5 392 327) |
Прочие доходы | 28 474 056 | 20 397 324 | 60 044 403 |
Прочие расходы | (61 338 214) | (55 923 841) | (27 800 449) |
Прибыль (убыток) до налогообложения | 95 797 959 | 67 106 711 | 319 460 630 |
Текущий налог на прибыль | (12 930 691) | (6 310 959) | (41 721 742) |
Прочее | 552 804 | 329 362 | 452 693 |
Чистая прибыль (убыток) | 83 420 072 | 61 125 114 | 278 191 581 |