Анализ финансового состояния ПАО «Научно-производственное объединение «Алмаз» имени академика А.А. Расплетина» (ПАО «НПО «Алмаз») (2017-2019 гг.) + демо

Форма заказа

Если у Вас появились вопросы
по данной работе
или Вы хотите изучить ДЕМО-версию
(при ее отсутствии на сайте),
или требуется аналогичная работа
по другой компании (банку),
или по другому периоду
(по мере выхода отчетности),
пишите сообщение автору:
здесь или здесь

Загрузить демо-версию (2017-2019 гг.)

Загрузить демо-версию (2016-2018 гг.)

Содержание работы

Общая характеристика ПАО «НПО «Алмаз»

Публичное акционерное общество «Научно-производственное объединение «Алмаз» имени академика А.А. Расплетина» (ПАО «НПО «Алмаз») было образовано как головное предприятие по разработке систем управляемого ракетного оружия класса «воздух-поверхность». С 1950 года решением Правительства СССР на него были возложены новые задачи по укреплению обороноспособности страны – создание системы ПВО г. Москвы и Московского промышленного района, разработка первого отечественного стационарного зенитного ракетного комплекса «Беркут». Принятие ЗРК «Беркут» на вооружение ПВО под индексом С-25 определило основной профиль предприятия как головного разработчика ЗРС противовоздушной обороны.

Основными видами деятельности ПАО «НПО «Алмаз» являются:

  • выполнение работ по разработке, производству, испытаниям, установке, монтажу, техническому обслуживанию, ремонту, утилизации, реализации, гарантийному и сервисному обслуживанию, авторскому и гарантийному надзору вооружения и военной техники в интересах обеспечения обороны Российской Федерации и иных согласованных установленным порядком заказчиков;
  • осуществление деятельности по военно-техническому сотрудничеству в области международных отношений, связанную с вывозом и ввозом, в том числе с поставкой или закупкой продукции военного назначения, а также с разработкой и производством продукции военного назначения в соответствии с действующим законодательством Российской Федерации, выполнение функций головного исполнителя экспортных контрактов, заключаемых Российской Федерацией с иностранными заказчиками;
  • разработка, производство, испытания, ремонт авиационной техники, в том числе авиационной техники двойного назначения;
  • космическая деятельность;
  • выполнение фундаментальных, прикладных, научно-исследовательских, опытно- конструкторских, проектных и технологических работ по разработке продукции вооружения и военной техники;
  • мониторинг процессов планирования, управления и обработки информации специального и гражданского назначения;
  • обеспечение защиты государственной тайны, противодействие иностранным техническим разведкам и технической защиты информации при выполнении работ по государственному оборонному заказу и разработке изделий военной техники;
  • осуществление деятельности, связанной с использованием сведений, составляющих государственную тайну;
  • обеспечение организации и проведения мероприятий по мобилизационной подготовке и гражданской обороне в соответствии с законодательством Российской Федерации;
  • выполнение работ и оказание услуг по защите государственной тайны, противодействию иностранным техническим разведкам и технической защите информации в соответствии с нормативными правовыми актами Российской Федерации;
  • проведение работ, связанных с созданием средств защиты информации и технических средств защиты;
  • организация в установленном порядке охраны и пожарной безопасности и пр.

Приоритетными направлениями деятельности ПАО «НПО «Алмаз» являются:

  • разработка и совершенствование универсальной зенитной ракетной системы дальнего действия на базе технических решений С-400 «Триумф»;
  • разработка и исследование опытного образца лазерного комплекса авиационного базирования для противодействия в инфракрасной области спектра разведывательным средствам на земле, море, в воздухе и в космосе;
  • создание многоканальной, многорубежной, модульной зенитной ракетно-артиллерийской системы для вооружения боевых надводных кораблей и вспомогательных судов ВМФ;
  • изготовление образцов вооружения и военной техники для ВС РФ и инозаказчиков;
  • модернизация находящихся на вооружении ВС РФ и поставленных инозаказчикам образцов вооружения и военной техники, проведение их авторского надзора и гарантийного обслуживания.

Раздел 1. Общая характеристика показателей бухгалтерского баланса компании

Таблица 1 – Анализ внутрибалансовых связей

Раздел 2. Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 2 – Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «НПО «Алмаз»

Рисунок 1 – Динамика стоимости внеоборотных и оборотных активов ПАО «НПО «Алмаз» за 2017-2019 гг.

Рисунок 2 – Динамика собственного и заемного капитала ПАО «НПО «Алмаз» за 2017-2019 гг.

Раздел 3. Вертикальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 3 – Вертикальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «НПО «Алмаз»

Рисунок 3 – Структура активов ПАО «НПО «Алмаз» за 2017-2019 (%)

Рисунок 4 – Структура источников имущества ПАО «НПО «Алмаз» за 2017-2019 гг. (%)

Раздел 4. Анализ ликвидности бухгалтерского баланса

Таблица 4 – Анализ ликвидности баланса ПАО «НПО «Алмаз»

Рисунок 5 – Соотношение наиболее ликвидных активов и наиболее срочных обязательств ПАО «НПО «Алмаз» за 2017-2019 гг.

Рисунок 6 – Соотношение быстро реализуемых активов и краткосрочных пассивов ПАО «НПО «Алмаз» за 2017-2019 гг.

Рисунок 7 – Соотношение медленно реализуемых активов и долгосрочных пассивов ПАО «НПО «Алмаз» за 2017-2019 гг.

Рисунок 8 – Соотношение трудно реализуемых активов и постоянных пассивов ПАО «НПО «Алмаз» за 2017-2019 гг.

Раздел 5. Анализ платежеспособности компании

Таблица 5 – Анализ показателей платежеспособности ПАО «НПО «Алмаз»

Рисунок 9 – Динамика коэффициента абсолютной ликвидности ПАО «НПО «Алмаз» за 2017-2019 гг.

Рисунок 10 – Динамика коэффициента критической (промежуточной) ликвидности ПАО «НПО «Алмаз» за 2017-2019 гг.

Рисунок 11 – Динамика коэффициента текущей ликвидности ПАО «НПО «Алмаз» за 2017-2019 гг.

Рисунок 12 – Динамика коэффициента общей ликвидности ПАО «НПО «Алмаз» за 2017-2019 гг.

Раздел 6. Анализ финансовой устойчивости компании

Таблица 6 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «НПО «Алмаз» с помощью абсолютных показателей

Таблица 7 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «НПО «Алмаз» с помощью относительных показателей

Рисунок 13 – Динамика коэффициента автономии ПАО «НПО «Алмаз»

Раздел 7. Анализ финансовых результатов

Таблица 8 – Анализ финансовых результатов ПАО «НПО «Алмаз»

Рисунок 14 – Динамика валового финансового результата и финансового результата от продаж ПАО «НПО «Алмаз» за 2017-2019 гг.

Рисунок 15 – Динамика финансового результата до налогообложения и чистого финансового результата ПАО «НПО «Алмаз» за 2017-2019 гг.

Раздел 8. Анализ деловой активности компании

Таблица 9 – Показатели деловой активности ПАО «НПО «Алмаз»

Раздел 9. Анализ рентабельности работы компании

Таблица 10 – Анализ показателей рентабельности ПАО «НПО «Алмаз»

Таблица 11 – Анализ рентабельности собственного капитала по модели Дюпон

Раздел 10. Анализ удовлетворительности структуры баланса

Таблица 12 – Оценка состояния текущей платежеспособности ПАО «НПО «Алмаз»

Таблица 13 – Оценка удовлетворительности структуры баланса ПАО «НПО «Алмаз»

Раздел 11. Анализ вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Таблица 14 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НПО «Алмаз» с помощью двухфакторной модели Альтмана

Таблица 15 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НПО «Алмаз» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1968 г.

Таблица 16 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НПО «Алмаз» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1983 г.

Таблица 17 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НПО «Алмаз» с помощью модели Лисса

Таблица 18 – Оценка вероятности банкротства с помощью модели Таффлера

Таблица 19 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НПО «Алмаз» с помощью модели Спрингейта

Таблица 20 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Раздел 12. Анализ вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Таблица 21 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НПО «Алмаз» с помощью российской (иркутской) R-модели

Таблица 22 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НПО «Алмаз» с помощью модели О.П. Зайцевой

Таблица 23 – Оценка вероятности банкротства ПАО «НПО «Алмаз» с помощью модели Р.С. Сайфуллина и Г.Г. Кадыкова

Таблица 24 – Группировка показателей – критериев оценки финансового состояния по методике Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 25 – Оценка финансового состояния ПАО «НПО «Алмаз» с помощью модели Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 26 – Модель Г.В. Савицкой

Таблица 27 – Оценка финансового состояния ПАО «НПО «Алмаз» с помощью модели Г.В. Савицкой

Таблица 28 – Оценка финансового состояния ПАО «НПО «Алмаз» с помощью модели М.А. Федотовой

Таблица 29 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Выводы

  • 1. Характеризуя состояние ликвидности, можно сделать вывод, что баланс компании на протяжении анализируемого периода оставался преимущественно неликвидным. При этом динамика состояния ликвидности баланса являлась в целом стабильной.
  • 2. На протяжении анализируемого периода компания испытывала проблемы с обеспечением платежеспособности.
  • 3. По критерию наличия собственного капитала компания на протяжении анализируемого периода оставалась финансово неустойчивой.
  • 4. ПАО «НПО «Алмаз» работало, получая положительный чистый финансовый результат.
  • 5. Деловая активность компании повысилась, поскольку ее активы, капитал и обязательства за анализируемый период стали делать больше оборотов.
  • 6. Эффективность работы компании снизилась, поскольку каждый рубль, вложенный в активы, за анализируемый период стал приносить меньше прибыли.

Данные из отчетности ПАО «НПО «Алмаз» за 2017-2019 гг., использованные для проведения финансового анализа

Данные бухгалтерского баланса за 2017-2019 гг. (тыс. руб.)

ПоказателиНа 01.01.2017На 31.12.2017На 31.12.2018На 31.12.2019
1. Внеоборотные активы
Нематериальные активы139 017113 204362 959579 102
Результаты исследований и разработок339 748181 095567 802662 562
Основные средства3 715 6813 803 4826 895 1606 982 075
Финансовые вложения2 339 8521 954 3311 996 6941 945 835
Отложенные налоговые активы2 85061 527399 93498 217
Прочие внеоборотные активы2 209 625940 2425 586 0792 158 907
Всего по разделу 18 746 7737 053 88115 808 62812 426 698
2. Оборотные активы
Запасы20 953 56031 252 83055 216 95040 192 377
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям290 950929 470580 779468 394
краткосрочная дебиторская задолженность60 842 25772 473 52457 146 29947 277 239
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)7 00013 31919 89120 218
Денежные средства и денежные эквиваленты22 573 4176 213 1756 451 02418 590 922
Прочие оборотные активы95336 388617
Всего по разделу 2104 667 279110 882 351119 421 331106 549 767
Баланс113 414 052117 936 232135 229 959118 976 465
3. Капитал и резервы
Уставный капитал769 311769 3111 161 5961 161 596
Собственные акции, выкупленные у акционеров00-654 271-654 271
Переоценка внеоборотных активов32 97032 97032 97032 970
Добавочный капитал (без переоценки)2 181 3752 302 5252 302 5252 302 525
Резервный капитал186 116186 116186 116192 347
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)3 703 6873 906 7488 542 8398 559 433
Всего по разделу 36 873 4597 197 67011 571 77511 594 600
4. Долгосрочные обязательства
Заемные средства04 401 00016 961 63512 652 648
Отложенные налоговые обязательства826 809996 6661 452 652663 753
Оценочные обязательства02 170 7862 341 8745 180 865
Итого по разделу 4826 8097 568 45220 756 16118 497 266
5. Краткосрочные обязательства
Заемные средства01 526 885833 6103 932 667
Кредиторская задолженность105 117 73698 898 51899 706 48882 959 463
Доходы будущих периодов702671640609
Оценочные обязательства595 3462 744 0362 361 2851 991 860
Всего по разделу 5105 713 784103 170 110102 902 02388 884 599
Баланс113 414 052117 936 232135 229 959118 976 465

Данные отчета о финансовых результатах за 2017-2019 гг. (тыс. руб.)

Показатели201720182019
Выручка55 165 09555 523 149101 586 138
Себестоимость(47 228 552)(56 180 653)(92 535 194)
Валовая прибыль (убыток)7 936 543(657 504)9 050 944
Коммерческие расходы(4 974)(43 514)(158 967)
Прибыль (убыток) от продаж7 931 569(701 018)8 891 977
Доходы от участия в других организациях4 62942 60155 122
Проценты к получению819 490436 073278 160
Проценты к уплате(272 433)(706 187)(1 754 903)
Прочие доходы4 540 2295 687 0418 772 025
Прочие расходы(11 029 244)(4 633 515)(14 831 479)
Прибыль (убыток) до налогообложения1 994 240124 9951 410 902
Текущий налог на прибыль(1 629 565)(0)(1 839 509)
в том числе постоянные налоговые обязательства (активы)(1 354 673)(67 400)(1 070 526)
Изменение отложенных налоговых обязательств(182 633)(16 635)788 898
Изменение отложенных налоговых активов58 67759 035(301 716)
Прочее8 785(47 506)(7 327)
Чистая прибыль (убыток)249 504119 88951 248

----------------------------------------------------------------------------------
Стоимость любого раздела - 50 руб. или вся работа за 500 руб.
Оплата после ознакомления с демонстрационной версией работы
Форма заказа

----------------------------------------------------------------------------------
При необходимости возможен пересчет показателей финансового анализа в млн. руб.
----------------------------------------------------------------------------------
При наличии данных для расчетов можно дополнительно заказать
раздел "Технико-экономические показатели (ТЭП)" (пример),
а также анализ по консолидированной отчетности (пример демо-версии)
Подробности в переписке.
----------------------------------------------------------------------------------