Анализ финансового состояния ПАО «М.видео» (2017-2019 гг.) + демо

Форма заказа

Если у Вас появились вопросы
по данной работе
или Вы хотите изучить ДЕМО-версию
(при ее отсутствии на сайте),
или требуется аналогичная работа
по другой компании (банку),
или по другому периоду
(по мере выхода отчетности),
пишите сообщение автору:
здесь или здесь

Загрузить демо-версию (2017-2019 гг.)

Загрузить демо-версию (2016-2018 гг.)

Содержание работы

Общая характеристика ПАО «М.видео»

Публичное акционерное общество «М.видео» (ПАО «М.Видео») является коммерческой организацией, созданной в соответствии с Гражданским кодексом Российской Федерации, Федеральным законом «Об акционерных обществах» и иными нормативными правовыми актами Российской Федерации, в целях извлечения прибыли и обладает полной хозяйственной самостоятельностью.

В настоящее время сеть «М.видео» - один из лидеров розничных продаж бытовой техники и электроники в Российской Федерации. Первый розничный магазин «М.видео» был открыт в центре Москвы в 1993 г. Группа включает в себя сеть собственных и арендованных магазинов (378 магазинов по состоянию на 31 декабря 2015 года; 398 магазинов на 31 декабря 2016 года), а также интернет-магазин, услугами которого можно воспользоваться на всей территории Российской Федерации.

Целью деятельности ПАО «М.Видео» является удовлетворение существующих общественных потребностей в товарах, продукции, работах и услугах и получение прибыли в интересах акционеров.

Отдельными видами деятельности, перечень которых определяется применимым законодательством Российской Федерации, ПАО «М.Видео» может заниматься только на основании специального разрешения (лицензии). Если условиями предоставления разрешения (лицензии) на занятие определённым видом деятельности предусмотрено требование о занятии такой деятельностью как исключительной, то ПАО «М.Видео» в течение срока действия лицензии не вправе осуществлять иные виды деятельности, кроме предусмотренных лицензией и сопутствующих им.

Предметом деятельности ПАО «М.Видео» являются любые виды хозяйственной деятельности, если они не запрещены законодательством Российской Федерации и соответствуют целям деятельности ПАО «М.Видео», предусмотренным Уставом.

Основными видами деятельности ПАО «М.Видео» являются:

  • деятельность по управлению финансово - промышленными группами;
  • деятельность по управлению дочерними и зависимыми обществами, входящими в группу ПАО «М.Видео»;
  • консультирование по вопросам коммерческой деятельности и управления;
  • исследование конъюнктуры рынка и выявление общественного мнения;
  • предоставление прочих услуг;
  • иная деятельность, отвечающая целям деятельности ПАО «М.Видео» и не противоречащая действующему законодательству Российской Федерации.

Миссия ПАО «М.Видео»: Быть лучшим местом для встречи людей и электроники.

Ценности ПАО «М.Видео»:

  1. Честность: выполнять обещания и поступать справедливо.
  2. Взаимоуважение: уважать точку зрения друг друга и отмечать достижения.
  3. Открытость к переменам: видеть в изменениях возможность для развития и успеха.
  4. Неравнодушие: нам не всё равно!

Стратегия ПАО «М.Видео»: повысить акционерную стоимость Компании путем увеличения выручки и рентабельности, а также увеличить рыночную долю Компании в России, завоевать ведущее положение в розничной торговле в городах, где Компания осуществляет свою деятельность, за счет использования основных конкурентных преимуществ бренда «М.видео». Для реализации стратегии, ПАО «М.Видео» ставит перед собой две основные цели:

  1. Увеличение доли рынка путем:
    • роста продаж и
    • повышения качества сервиса для покупателей;
  2. Достижение целевых экономических показателей эффективности.

«М.видео» предлагает своим покупателям порядка 20000 наименований аудио/видео и цифровой техники, мелкой и крупной бытовой техники, медиа-товаров и товаров для развлечения, а также аксессуаров. Магазины сети «М.видео» имеют единый формат и специальную концепцию дизайна. Покупателям предоставляется удобная для навигации торговая площадь размером в среднем около 1700 кв. м, на которой также расположена информация о продаваемых товарах и новых тенденциях. Помимо эффективного формата и ориентированной в первую очередь на интересы покупателя концепции магазинов в сочетании с узнаваемостью бренда «М.видео» Компания выделяется тем, что предлагает своим покупателям широкий ассортимент качественных товаров, новинок и прекрасное обслуживание благодаря знанию товаров продавцами, а также дополнительное обслуживание и услуги круглосуточного Центра обслуживания покупателей.

Раздел 1. Общая характеристика показателей бухгалтерского баланса компании

Таблица 1 – Анализ внутрибалансовых связей

Раздел 2. Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 2 – Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «М.видео»

Рисунок 1 – Динамика стоимости внеоборотных и оборотных активов ПАО «М.видео» за 2017-2019 гг.

Рисунок 2 – Динамика собственного и заемного капитала ПАО «М.видео» за 2017-2019 гг.

Раздел 3. Вертикальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 3 – Вертикальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «М.видео»

Рисунок 3 – Структура активов ПАО «М.видео» за 2017-2019 (%)

Рисунок 4 – Структура источников имущества ПАО «М.видео» за 2017-2019 гг. (%)

Раздел 4. Анализ ликвидности бухгалтерского баланса

Таблица 4 – Анализ ликвидности баланса ПАО «М.видео»

Рисунок 5 – Соотношение наиболее ликвидных активов и наиболее срочных обязательств ПАО «М.видео» за 2017-2019 гг.

Рисунок 6 – Соотношение быстро реализуемых активов и краткосрочных пассивов ПАО «М.видео» за 2017-2019 гг.

Рисунок 7 – Соотношение медленно реализуемых активов и долгосрочных пассивов ПАО «М.видео» за 2017-2019 гг.

Рисунок 8 – Соотношение трудно реализуемых активов и постоянных пассивов ПАО «М.видео» за 2017-2019 гг.

Раздел 5. Анализ платежеспособности компании

Таблица 5 – Анализ показателей платежеспособности ПАО «М.видео»

Рисунок 9 – Динамика коэффициента абсолютной ликвидности ПАО «М.видео» за 2017-2019 гг.

Рисунок 10 – Динамика коэффициента критической (промежуточной) ликвидности ПАО «М.видео» за 2017-2019 гг.

Рисунок 11 – Динамика коэффициента текущей ликвидности ПАО «М.видео» за 2017-2019 гг.

Рисунок 12 – Динамика коэффициента общей ликвидности ПАО «М.видео» за 2017-2019 гг.

Раздел 6. Анализ финансовой устойчивости компании

Таблица 6 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «М.видео» с помощью абсолютных показателей

Таблица 7 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «М.видео» с помощью относительных показателей

Рисунок 13 – Динамика коэффициента автономии ПАО «М.видео»

Раздел 7. Анализ финансовых результатов

Таблица 8 – Анализ финансовых результатов ПАО «М.видео»

Рисунок 14 – Динамика валового финансового результата и финансового результата от продаж ПАО «М.видео» за 2017-2019 гг.

Рисунок 15 – Динамика финансового результата до налогообложения и чистого финансового результата ПАО «М.видео» за 2017-2019 гг.

Раздел 8. Анализ деловой активности компании

Таблица 9 – Показатели деловой активности ПАО «М.видео»

Раздел 9. Анализ рентабельности работы компании

Таблица 10 – Анализ показателей рентабельности ПАО «М.видео»

Таблица 11 – Анализ рентабельности собственного капитала по модели Дюпон

Раздел 10. Анализ удовлетворительности структуры баланса

Таблица 12 – Оценка состояния текущей платежеспособности ПАО «М.видео»

Таблица 13 – Оценка удовлетворительности структуры баланса ПАО «М.видео»

Раздел 11. Анализ вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Таблица 14 – Оценка вероятности банкротства ПАО «М.видео» с помощью двухфакторной модели Альтмана

Таблица 15 – Оценка вероятности банкротства ПАО «М.видео» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1968 г.

Таблица 16 – Оценка вероятности банкротства ПАО «М.видео» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1983 г.

Таблица 17 – Оценка вероятности банкротства ПАО «М.видео» с помощью модели Лисса

Таблица 18 – Оценка вероятности банкротства с помощью модели Таффлера

Таблица 19 – Оценка вероятности банкротства ПАО «М.видео» с помощью модели Спрингейта

Таблица 20 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Раздел 12. Анализ вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Таблица 21 – Оценка вероятности банкротства ПАО «М.видео» с помощью российской (иркутской) R-модели

Таблица 22 – Оценка вероятности банкротства ПАО «М.видео» с помощью модели О.П. Зайцевой

Таблица 23 – Оценка вероятности банкротства ПАО «М.видео» с помощью модели Р.С. Сайфуллина и Г.Г. Кадыкова

Таблица 24 – Группировка показателей – критериев оценки финансового состояния по методике Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 25 – Оценка финансового состояния ПАО «М.видео» с помощью модели Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 26 – Модель Г.В. Савицкой

Таблица 27 – Оценка финансового состояния ПАО «М.видео» с помощью модели Г.В. Савицкой

Таблица 28 – Оценка финансового состояния ПАО «М.видео» с помощью модели М.А. Федотовой

Таблица 29 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Выводы

  • 1. Характеризуя состояние ликвидности, можно сделать вывод, что на протяжении анализируемого периода баланс компании оставался преимущественно ликвидным. При этом динамика состояния ликвидности баланса являлась преимущественно негативной.
  • 2. На протяжении анализируемого периода компания оставалась платежеспособной.
  • 3. По критерию наличия собственного капитала компания на протяжении анализируемого периода оставалась финансово устойчивой.
  • 4. ПАО «М.видео» работало, получая положительный чистый финансовый результат.
  • 5. Деловая активность компании снизилась, поскольку ее активы, капитал и обязательства за анализируемый период стали делать меньше оборотов.
  • 6. Эффективность работы компании повысилась, поскольку каждый рубль, вложенный в активы, за анализируемый период стал приносить больше прибыли.

Данные из отчетности ПАО «М.видео» за 2017-2019 гг., использованные для проведения финансового анализа

Данные бухгалтерского баланса за 2017-2019 гг. (тыс. руб.)

ПоказателиНа 01.01.2017На 31.12.2017На 31.12.2018На 31.12.2019
1. Внеоборотные активы
Нематериальные активы9 5559 19910 17711 373
Финансовые вложения5 223 6476 533 6476 093 6475 798 647
Отложенные налоговые активы2 6933 5647 0364 552
Прочие внеоборотные активы11 16610 4597 9649 626
Всего по разделу 15 247 0616 556 8696 118 8245 824 198
2. Оборотные активы
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям6921 3364 7013 531
краткосрочная дебиторская задолженность162 291272 754265 5668 067 472
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)1 435 000125 0000995 000
Денежные средства и денежные эквиваленты2 1711 0921 9782 461
Прочие оборотные активы1000
Всего по разделу 21 600 155400 182272 2459 068 464
Баланс6 847 2166 957 0516 391 06914 892 662
3. Капитал и резервы
Уставный капитал1 797 6821 797 6821 797 6821 797 682
Собственные акции, выкупленные у акционеров00-697 4290
Добавочный капитал (без переоценки)4 648 9034 648 9034 648 9034 648 903
Резервный капитал269 652269 652269 652269 652
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)118 593220 428336 3128 140 258
Всего по разделу 36 834 8306 936 6656 355 12014 856 495
4. Долгосрочные обязательства
5. Краткосрочные обязательства
Кредиторская задолженность12 38617 80731 56935 704
Оценочные обязательства02 5794 380463
Всего по разделу 512 38620 38635 94936 167
Баланс6 847 2166 957 0516 391 06914 892 662

Данные отчета о финансовых результатах за 2017-2019 гг. (тыс. руб.)

Показатели201720182019
Выручка156 373185 237222 170
Себестоимость(3 982)(7 696)(986)
Валовая прибыль (убыток)152 391177 541221 184
Управленческие расходы(123 024)(95 344)(90 068)
Прибыль (убыток) от продаж29 36782 197131 116
Доходы от участия в других организациях(0)(0)13 637 930
Проценты к получению158 500127 14199 500
Прочие доходы1271235 242
Прочие расходы(37 772)(45 017)(40 740)
Прибыль (убыток) до налогообложения150 222164 33313 863 048
Текущий налог на прибыль(49 258)(51 921)(57 752)
в том числе постоянные налоговые обязательства (активы)(18 343)(15 582)2 712 374
Изменение отложенных налоговых активов8713 472(2 484)
Чистая прибыль (убыток)101 835115 88413 802 812

----------------------------------------------------------------------------------
Стоимость любого раздела - 50 руб. или вся работа за 500 руб.
Оплата после ознакомления с демонстрационной версией работы
Форма заказа

----------------------------------------------------------------------------------
При необходимости возможен пересчет показателей финансового анализа в млн. руб.
----------------------------------------------------------------------------------
При наличии данных для расчетов можно дополнительно заказать
раздел "Технико-экономические показатели (ТЭП)" (пример),
а также анализ по консолидированной отчетности (пример демо-версии)
Подробности в переписке.
----------------------------------------------------------------------------------