Анализ финансового состояния ПАО «Севералмаз» (2017-2019 гг.) + демо

Форма заказа

Если у Вас появились вопросы
по данной работе
или Вы хотите изучить ДЕМО-версию
(при ее отсутствии на сайте),
или требуется аналогичная работа
по другой компании (банку),
или по другому периоду
(по мере выхода отчетности),
пишите сообщение автору:
здесь или здесь

Загрузить демо-версию (2017-2019 гг.)

Загрузить демо-версию (2016-2018 гг.)

Содержание работы

Общая характеристика ПАО «Севералмаз»

ПАО «Севералмаз» образовано в соответствии с Постановлением Правительства Российской Федерации от 20 марта 1992 года «О промышленном освоении месторождения алмазов имени М.В. Ломоносова в Архангельской области и создании комплекса производств по добыче, сортировке, гранению алмазов и изготовлению алмазного инструмента». Промышленная добыча алмазов началась в 2005 году, с вводом в эксплуатацию первой очереди Ломоносовского горно-обогатительного комбината (ГОКа) производительностью 1,0 млн. тонн руды в год.

Основным акционером ПАО «Севералмаз» является АК «АЛРОСА» (ПАО). ПАО «Севералмаз» осуществляет реализацию алмазного сырья через Единую сбытовую организацию – филиал Акционерной компании «АЛРОСА».

Целью ПАО «Севералмаз» является извлечение прибыли.

ПАО «Севералмаз» имеет гражданские права и несет обязанности, необходимые для осуществления любых видов деятельности, не запрещенных федеральными законами.

Отдельными видами деятельности, перечень которых определяется федеральными законами, ПАО «Севералмаз» может заниматься только на основании специального разрешения (лицензии).

ПАО «Севералмаз» осуществляет следующие основные виды деятельности:

  • Строительство и эксплуатация горно-обогатительного производства. Подготовка участка для горных работ.
  • Добыча алмазов. Оптовая торговля драгоценными камнями.
  • Производство ювелирных изделий. Оптовая торговля ювелирными изделиями. Обработка алмазов.
  • Производство товаров народного потребления и продукции производственно-технического назначения.
  • Проектно-изыскательская и научно-исследовательская деятельность.
  • Все виды внешнеэкономической деятельности.

ПАО «Севералмаз» вправе осуществлять иные виды деятельности.

В современных условиях ПАО «Севералмаз» является горнодобывающим предприятием, разрабатывающим месторождение алмазов им. М.В. Ломоносова. Месторождение включает балансовые запасы алмазов, локализованные в 5 трубках: «Архангельская», «им. Карпинского-1», «Карпинского-2», «Пионерская», «им. Ломоносова», а также забалансовые руды трубки «Поморская».

Долгосрочная программа развития Общества определена «ТЭО развития ЛГОКа на месторождении им. М.В. Ломоносова. Пусковой комплекс производительностью 4.0 млн тонн руды в год, разработанного институтом «Якутнипроалмаз» АК «АЛРОСА» в 2012 году. На основе ТЭО составлен проект разработки «ГОК на месторождении им. М.В. Ломоносова. Пусковой комплекс производительностью 4,0 млн. тонн руды в год» предусматривает разработку карьеров первой очереди южной группы трубок: «Архангельская» и «им. Карпинского-1», «им. Карпинского-2». Проект и дополнение к нему согласованы ЦКР (протоколы №166/13-стп от 24.12.2013, № 269/16-стп от 08.11.2016). Срок окончания реализации проекта 31.12.2026. Правлением АК «АЛРОСА» (ПАО) (Протокол правления № А01/166-ПР-П от 28.03.2014) принята концепция дальнейшего развития Ломоносовского ГОКа. Концепцией определена стратегия разработки месторождения по доработке балансовых запасов трубок «Архангельская», «им. Карпинского 1 и 2» и вовлечению в разработку запасов алмазов трубок северной группы («Пионерская» и «им. Ломоносова»). Для реализации принятой стратегии разработано ТЭО постоянных разведочных кондиций и по новым кондициям пересчитаны запасы трубки «Пионерская». ТЭО и материалы подсчета запасов прошли государственную экспертизу и успешно защищены в ФБУ «ГКЗ».

С целью обеспечения стабильного и экономически эффективного развития ПАО «Севералмаз», в рамках утвержденной стратегии, в настоящее время институтом «Якутнипралмаз» разрабатывается «ТЭО промышленной разработки запасов месторождения алмазов им. М.В. Ломоносова», которым будут определена инвестиционная политика ПАО «Севералмаз» на основе повариантных технико-экономических расчетов параметров промышленной разработки запасов трубок южной группы месторождения алмазов им. М.В. Ломоносова, а также определены оптимальные сроки включения в промышленную разработку кимберлитовых трубок северной группы.

Раздел 1. Общая характеристика показателей бухгалтерского баланса компании

Таблица 1 – Анализ внутрибалансовых связей

Раздел 2. Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 2 – Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «Севералмаз»

Рисунок 1 – Динамика стоимости внеоборотных и оборотных активов ПАО «Севералмаз» за 2017-2019 гг.

Рисунок 2 – Динамика собственного и заемного капитала ПАО «Севералмаз» за 2017-2019 гг.

Раздел 3. Вертикальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 3 – Вертикальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «Севералмаз»

Рисунок 3 – Структура активов ПАО «Севералмаз» за 2017-2019 (%)

Рисунок 4 – Структура источников имущества ПАО «Севералмаз» за 2017-2019 гг. (%)

Раздел 4. Анализ ликвидности бухгалтерского баланса

Таблица 4 – Анализ ликвидности баланса ПАО «Севералмаз»

Рисунок 5 – Соотношение наиболее ликвидных активов и наиболее срочных обязательств ПАО «Севералмаз» за 2017-2019 гг.

Рисунок 6 – Соотношение быстро реализуемых активов и краткосрочных пассивов ПАО «Севералмаз» за 2017-2019 гг.

Рисунок 7 – Соотношение медленно реализуемых активов и долгосрочных пассивов ПАО «Севералмаз» за 2017-2019 гг.

Рисунок 8 – Соотношение трудно реализуемых активов и постоянных пассивов ПАО «Севералмаз» за 2017-2019 гг.

Раздел 5. Анализ платежеспособности компании

Таблица 5 – Анализ показателей платежеспособности ПАО «Севералмаз»

Рисунок 9 – Динамика коэффициента абсолютной ликвидности ПАО «Севералмаз» за 2017-2019 гг.

Рисунок 10 – Динамика коэффициента критической (промежуточной) ликвидности ПАО «Севералмаз» за 2017-2019 гг.

Рисунок 11 – Динамика коэффициента текущей ликвидности ПАО «Севералмаз» за 2017-2019 гг.

Рисунок 12 – Динамика коэффициента общей ликвидности ПАО «Севералмаз» за 2017-2019 гг.

Раздел 6. Анализ финансовой устойчивости компании

Таблица 6 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «Севералмаз» с помощью абсолютных показателей

Таблица 7 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «Севералмаз» с помощью относительных показателей

Рисунок 13 – Динамика коэффициента автономии ПАО «Севералмаз»

Раздел 7. Анализ финансовых результатов

Таблица 8 – Анализ финансовых результатов ПАО «Севералмаз»

Рисунок 14 – Динамика валового финансового результата и финансового результата от продаж ПАО «Севералмаз» за 2017-2019 гг.

Рисунок 15 – Динамика финансового результата до налогообложения и чистого финансового результата ПАО «Севералмаз» за 2017-2019 гг.

Раздел 8. Анализ деловой активности компании

Таблица 9 – Показатели деловой активности ПАО «Севералмаз»

Раздел 9. Анализ рентабельности работы компании

Таблица 10 – Анализ показателей рентабельности ПАО «Севералмаз»

Таблица 11 – Анализ рентабельности собственного капитала по модели Дюпон

Раздел 10. Анализ удовлетворительности структуры баланса

Таблица 12 – Оценка состояния текущей платежеспособности ПАО «Севералмаз»

Таблица 13 – Оценка удовлетворительности структуры баланса ПАО «Севералмаз»

Раздел 11. Анализ вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Таблица 14 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Севералмаз» с помощью двухфакторной модели Альтмана

Таблица 15 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Севералмаз» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1968 г.

Таблица 16 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Севералмаз» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1983 г.

Таблица 17 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Севералмаз» с помощью модели Лисса

Таблица 18 – Оценка вероятности банкротства с помощью модели Таффлера

Таблица 19 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Севералмаз» с помощью модели Спрингейта

Таблица 20 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Раздел 12. Анализ вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Таблица 21 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Севералмаз» с помощью российской (иркутской) R-модели

Таблица 22 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Севералмаз» с помощью модели О.П. Зайцевой

Таблица 23 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Севералмаз» с помощью модели Р.С. Сайфуллина и Г.Г. Кадыкова

Таблица 24 – Группировка показателей – критериев оценки финансового состояния по методике Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 25 – Оценка финансового состояния ПАО «Севералмаз» с помощью модели Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 26 – Модель Г.В. Савицкой

Таблица 27 – Оценка финансового состояния ПАО «Севералмаз» с помощью модели Г.В. Савицкой

Таблица 28 – Оценка финансового состояния ПАО «Севералмаз» с помощью модели М.А. Федотовой

Таблица 29 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Выводы

  • 1. Характеризуя состояние ликвидности, можно сделать вывод, что на протяжении анализируемого периода баланс компании оставался преимущественно ликвидным. При этом динамика состояния ликвидности баланса являлась в целом стабильной.
  • 2. На протяжении анализируемого периода компания оставалась платежеспособной.
  • 3. По критерию наличия собственного капитала компания на протяжении анализируемого периода оставалась финансово устойчивой.
  • 4. ПАО «Севералмаз» работало, получая положительный чистый финансовый результат.
  • 5. Деловая активность компании повысилась, поскольку ее активы, капитал и обязательства за анализируемый период стали делать больше оборотов.
  • 6. Эффективность работы компании повысилась, поскольку каждый рубль, вложенный в активы, за анализируемый период стал приносить больше прибыли.

Данные из отчетности ПАО «Севералмаз» за 2017-2019 гг., использованные для проведения финансового анализа

Данные бухгалтерского баланса за 2017-2019 гг. (тыс. руб.)

ПоказателиНа 01.01.2017На 31.12.2017На 31.12.2018На 31.12.2019
1. Внеоборотные активы
Нематериальные активы600540480480
Результаты исследований и разработок5 1032 05200
Нематериальные поисковые активы514 062498 896479 208528 456
Основные средства17 285 91316 097 54115 200 48613 993 725
Финансовые вложения6 3176 3174 50520
Отложенные налоговые активы883 991824 432534 604372 368
Прочие внеоборотные активы9 956 78511 020 35812 632 40813 228 151
Всего по разделу 128 652 77128 450 13628 851 69128 123 200
2. Оборотные активы
Запасы6 582 8648 198 44411 193 99813 011 874
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям001 2645 443
краткосрочная дебиторская задолженность564 013476 463765 119605 486
Денежные средства и денежные эквиваленты4 457675237 2361
Всего по разделу 27 151 3348 675 58212 197 61713 622 804
Баланс35 804 10537 125 71841 049 30841 746 004
3. Капитал и резервы
Уставный капитал29 647 56229 647 56229 647 56229 647 562
Переоценка внеоборотных активов973 798973 798973 798973 798
Добавочный капитал (без переоценки)3 875 6583 875 6583 875 6583 875 658
Резервный капитал23 79940 799151 173220 000
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)(1 369 158)(570 179)1 749 9531 856 842
Всего по разделу 333 151 65933 967 63836 398 14436 573 860
4. Долгосрочные обязательства
Заемные средства183 2001 387 950745 2432 115 293
Отложенные налоговые обязательства348 054364 043502 321546 262
Оценочные обязательства85 704111 119547 326680 748
Итого по разделу 4616 9581 863 1121 794 8903 342 303
5. Краткосрочные обязательства
Заемные средства976 358213 4321 409 391747 579
Кредиторская задолженность882 725895 2651 224 529884 547
Оценочные обязательства176 405186 271222 354197 715
Всего по разделу 52 035 4881 294 9682 856 2741 829 841
Баланс35 804 10537 125 71841 049 30841 746 004

Данные отчета о финансовых результатах за 2017-2019 гг. (тыс. руб.)

Показатели201720182019
Выручка7 353 8809 630 93710 337 137
Себестоимость(5 208 447)(5 021 741)(7 025 887)
Валовая прибыль (убыток)2 145 4334 609 1963 311 250
Коммерческие расходы(44 752)(58 024)(72 791)
Управленческие расходы(391 739)(373 915)(382 706)
Прибыль (убыток) от продаж1 708 9424 177 2572 855 753
Доходы от участия в других организациях154
Проценты к получению9419 3065 794
Проценты к уплате(161 040)(124 748)(166 833)
Прочие доходы146 00863 641119 741
Прочие расходы(649 169)(331 403)(349 216)
Прибыль (убыток) до налогообложения1 045 6833 794 0582 465 243
Текущий налог на прибыль(154 110)(342 266)(304 456)
в том числе постоянные налоговые обязательства (активы)(20 521)(11 560)(17 584)
Изменение отложенных налоговых обязательств(15 990)(138 539)(43 941)
Изменение отложенных налоговых активов(59 557)(289 567)(162 236)
Прочее(46)(229)(40)
Чистая прибыль (убыток)815 9803 023 4571 954 570

----------------------------------------------------------------------------------
Стоимость любого раздела - 50 руб. или вся работа за 500 руб.
Оплата после ознакомления с демонстрационной версией работы
Форма заказа

----------------------------------------------------------------------------------
При необходимости возможен пересчет показателей финансового анализа в млн. руб.
----------------------------------------------------------------------------------
При наличии данных для расчетов можно дополнительно заказать
раздел "Технико-экономические показатели (ТЭП)" (пример),
а также анализ по консолидированной отчетности (пример демо-версии)
Подробности в переписке.
----------------------------------------------------------------------------------