Анализ финансового состояния ОАО «Тверской вагоностроительный завод» (ОАО «ТВЗ») (2018-2020 гг.) + демо

Форма заказа

Если у Вас появились вопросы
по данной работе
или Вы хотите изучить ДЕМО-версию
(при ее отсутствии на сайте),
или требуется аналогичная работа
по другой компании (банку),
или по другому периоду
(по мере выхода отчетности),
пишите сообщение автору:
здесь или здесь

Загрузить демо-версию (2018-2020 гг.)

Загрузить демо-версию (2017-2019 гг.)

Загрузить демо-версию (2016-2018 гг.)

Содержание работы

Общая характеристика ОАО «ТВЗ»

ОАО «Тверской вагоностроительный завод» – современное высокотехнологичное производство, единственное в России предприятие по созданию различных типов пассажирских вагонов локомотивной тяги для скоростей движения до 200 км/ч. Завод специализируется на выпуске одно- и двухэтажных пассажирских вагонов, вагонов для международного сообщения, различных типов грузовых вагонов и вагонов спецназначения, тележек для подвижного состава магистральных железных дорог, а также электропоездов нового поколения, участвует в производстве вагонов метро и низкопольных трамваев.

География поставок вагонов ТВЗ: железные дороги России, Казахстана, Белоруссии, Латвии, Литвы, Монголии. Поезда, сформированные из вагонов производства Тверского вагоностроительного завода, курсируют также по международным маршрутам до Хельсинки, Ниццы, Софии, Белграда, Варшавы и других городов Европы.

Миссия ОАО «ТВЗ» - быть вагоностроительным предприятием мирового уровня. Видение предприятия: Мы делаем все, чтобы Тверской вагоностроительный завод сохранял лидирующие позиции на рынке РФ и стран СНГ, и стремимся достичь уровня мировых стандартов в области проектирования, производства и обслуживания железнодорожной техники, чтобы обеспечивать максимальное удовлетворение запросов и ожиданий потребителей, инвестиционную привлекательность открытого акционерного общества «Тверской вагоностроительный завод» и его востребованность, как надежного и предпочтительного партнера для персонала, заказчиков и поставщиков.

Раздел 1. Общая характеристика показателей бухгалтерского баланса компании

Таблица 1 – Анализ внутрибалансовых связей

Раздел 2. Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 2 – Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ОАО «ТВЗ»

Рисунок 1 – Динамика стоимости внеоборотных и оборотных активов ОАО «ТВЗ» за 2018-2020 гг.

Рисунок 2 – Динамика собственного и заемного капитала ОАО «ТВЗ» за 2018-2020 гг.

Раздел 3. Вертикальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 3 – Вертикальный анализ бухгалтерского баланса ОАО «ТВЗ»

Рисунок 3 – Структура активов ОАО «ТВЗ» за 2018-2020 (%)

Рисунок 4 – Структура источников имущества ОАО «ТВЗ» за 2018-2020 гг. (%)

Раздел 4. Анализ ликвидности бухгалтерского баланса

Таблица 4 – Анализ ликвидности баланса ОАО «ТВЗ»

Рисунок 5 – Соотношение наиболее ликвидных активов и наиболее срочных обязательств ОАО «ТВЗ» за 2018-2020 гг.

Рисунок 6 – Соотношение быстро реализуемых активов и краткосрочных пассивов ОАО «ТВЗ» за 2018-2020 гг.

Рисунок 7 – Соотношение медленно реализуемых активов и долгосрочных пассивов ОАО «ТВЗ» за 2018-2020 гг.

Рисунок 8 – Соотношение трудно реализуемых активов и постоянных пассивов ОАО «ТВЗ» за 2018-2020 гг.

Раздел 5. Анализ платежеспособности компании

Таблица 5 – Анализ показателей платежеспособности ОАО «ТВЗ»

Рисунок 9 – Динамика коэффициента абсолютной ликвидности ОАО «ТВЗ» за 2018-2020 гг.

Рисунок 10 – Динамика коэффициента критической (промежуточной) ликвидности ОАО «ТВЗ» за 2018-2020 гг.

Рисунок 11 – Динамика коэффициента текущей ликвидности ОАО «ТВЗ» за 2018-2020 гг.

Рисунок 12 – Динамика коэффициента общей ликвидности ОАО «ТВЗ» за 2018-2020 гг.

Раздел 6. Анализ финансовой устойчивости компании

Таблица 6 – Анализ финансовой устойчивости ОАО «ТВЗ» с помощью абсолютных показателей

Таблица 7 – Анализ финансовой устойчивости ОАО «ТВЗ» с помощью относительных показателей

Таблица 8 – Расчет стоимости чистых активов компании

Рисунок 13 – Динамика коэффициента автономии ОАО «ТВЗ»

Раздел 7. Анализ финансовых результатов

Таблица 9 – Анализ финансовых результатов ОАО «ТВЗ»

Рисунок 14 – Динамика валового финансового результата и финансового результата от продаж ОАО «ТВЗ» за 2018-2020 гг.

Рисунок 15 – Динамика финансового результата до налогообложения и чистого финансового результата ОАО «ТВЗ» за 2018-2020 гг.

Таблица 10 – Проверка соблюдения критериев «золотого правила экономики»

Раздел 8. Анализ деловой активности компании

Таблица 11 – Показатели деловой активности ОАО «ТВЗ»

Раздел 9. Анализ рентабельности работы компании

Таблица 12 – Анализ показателей рентабельности ОАО «ТВЗ»

Таблица 13 – Анализ рентабельности собственного капитала по модели Дюпон

Таблица 14 – Эффект финансового рычага ОАО «ТВЗ» по европейской модели

Раздел 10. Анализ удовлетворительности структуры баланса

Таблица 15 – Оценка состояния текущей платежеспособности ОАО «ТВЗ»

Таблица 16 – Оценка удовлетворительности структуры баланса ОАО «ТВЗ»

Раздел 11. Анализ вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Таблица 17 – Оценка вероятности банкротства ОАО «ТВЗ» с помощью двухфакторной модели Альтмана

Таблица 18 – Оценка вероятности банкротства ОАО «ТВЗ» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1968 г.

Таблица 19 – Оценка вероятности банкротства ОАО «ТВЗ» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1983 г.

Таблица 20 – Оценка вероятности банкротства ОАО «ТВЗ» с помощью модели Лисса

Таблица 21 – Оценка вероятности банкротства с помощью модели Таффлера

Таблица 22 – Оценка вероятности банкротства ОАО «ТВЗ» с помощью модели Спрингейта

Таблица 23 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Раздел 12. Анализ вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Таблица 24 – Оценка вероятности банкротства ОАО «ТВЗ» с помощью российской (иркутской) R-модели

Таблица 25 – Оценка вероятности банкротства ОАО «ТВЗ» с помощью модели О.П. Зайцевой

Таблица 26 – Оценка вероятности банкротства ОАО «ТВЗ» с помощью модели Р.С. Сайфуллина и Г.Г. Кадыкова

Таблица 27 – Группировка показателей – критериев оценки финансового состояния по методике Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 28 – Оценка финансового состояния ОАО «ТВЗ» с помощью модели Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 29 – Модель Г.В. Савицкой

Таблица 30 – Оценка финансового состояния ОАО «ТВЗ» с помощью модели Г.В. Савицкой

Таблица 31 – Оценка финансового состояния ОАО «ТВЗ» с помощью модели М.А. Федотовой

Таблица 32 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Выводы

  • 1. Характеризуя состояние ликвидности, можно сделать вывод, что на протяжении анализируемого периода проблемы с обеспечением приемлемого уровня ликвидности баланса присутствовали, но не носили критический характер. При этом динамика состояния ликвидности баланса являлась в целом стабильной.
  • 2. На протяжении анализируемого периода компания испытывала проблемы с обеспечением платежеспособности.
  • 3. По критерию наличия собственного капитала компания на протяжении анализируемого периода оставалась финансово неустойчивой.
  • 4. ОАО «ТВЗ» работало, получая положительный чистый финансовый результат.
  • 5. Деловая активность компании снизилась, поскольку ее активы, капитал и обязательства за анализируемый период стали делать меньше оборотов.
  • 6. Эффективность работы компании снизилась, поскольку каждый рубль, вложенный в активы, за анализируемый период стал приносить меньше прибыли.

Данные из отчетности ОАО «ТВЗ» за 2018-2020 гг., использованные для проведения финансового анализа

Данные бухгалтерского баланса за 2018-2020 гг. (тыс. руб.)

ПоказателиНа 01.01.2018На 31.12.2018На 31.12.2019На 31.12.2020
1. Внеоборотные активы
Нематериальные активы1190212 165417 635
Результаты исследований и разработок884 737210 135349 680863 199
Основные средства2 197 2254 056 8435 862 4327 287 184
Доходные вложения в материальные активы169 228191 727200 2059 034
Финансовые вложения174 93519 79620 214650 222
Отложенные налоговые активы330 609380 814462 883534 794
Прочие внеоборотные активы283 336315 153392 961438 346
Всего по разделу 14 040 1895 174 4687 500 54010 200 414
2. Оборотные активы
Запасы4 844 98314 232 7739 319 55111 287 469
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям76 461456 255885 3401 611 573
краткосрочная дебиторская задолженность5 229 7237 326 97012 244 15219 438 680
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)139 10039 10000
Денежные средства и денежные эквиваленты1 321 774886 4506 153 9829 283 993
Прочие оборотные активы61 48721 86251 70866 171
Всего по разделу 211 673 52822 963 41028 654 73341 687 886
Баланс15 713 71728 137 87836 155 27351 888 300
3. Капитал и резервы
Уставный капитал250250250250
Переоценка внеоборотных активов50 13150 10850 07449 894
Добавочный капитал (без переоценки)00418418
Резервный капитал12121212
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)4 351 3638 060 9316 155 9799 128 449
Всего по разделу 34 401 7568 111 3016 206 7339 179 023
4. Долгосрочные обязательства
Заемные средства0218 297572 2960
Отложенные налоговые обязательства310 608409 232420 577394 720
Оценочные обязательства82 39479 481153 671316 972
Прочие обязательства1 128586 9621 323 2522 308 572
Итого по разделу 4394 1301 293 9722 469 7963 020 264
5. Краткосрочные обязательства
Заемные средства6 703 9076 935 43410 915 29126 607 645
Кредиторская задолженность3 609 53110 970 21110 860 1969 421 027
Доходы будущих периодов3 1022 8284 626 7172 437 906
Оценочные обязательства601 291824 1321 076 5401 222 435
Всего по разделу 510 917 83118 732 60527 478 74439 689 013
Баланс15 713 71728 137 87836 155 27351 888 300

Данные отчета о финансовых результатах за 2018-2020 гг. (тыс. руб.)

Показатели201820192020
Выручка47 246 27572 463 69280 485 180
Себестоимость(40 351 836)(63 921 172)(70 426 555)
Валовая прибыль (убыток)6 894 4398 542 52010 058 625
Коммерческие расходы(186 717)(387 028)(1 197 558)
Управленческие расходы(1 610 342)(1 812 086)(2 085 504)
Прибыль (убыток) от продаж5 097 3806 343 4066 775 563
Доходы от участия в других организациях136(0)(0)
Проценты к получению116 87286 465144 894
Проценты к уплате(709 306)(797 821)(1 321 473)
Прочие доходы1 891 4271 347 7044 276 738
Прочие расходы(1 688 542)(1 809 940)(3 852 777)
Прибыль (убыток) до налогообложения4 707 9675 169 8146 022 945
Текущий налог на прибыль(1 018 485)(1 085 992)(1 195 757)
Прочее11 290(0)(71 221)
Чистая прибыль (убыток)3 700 7724 083 8224 755 967

----------------------------------------------------------------------------------
Стоимость любого раздела - 50 руб. или вся работа за 500 руб.
Оплата после ознакомления с демонстрационной версией работы
Форма заказа

----------------------------------------------------------------------------------
При необходимости возможен пересчет показателей финансового анализа в млн. руб.
----------------------------------------------------------------------------------
При наличии данных для расчетов можно дополнительно заказать
раздел "Технико-экономические показатели (ТЭП)" (пример),
а также анализ по консолидированной отчетности (пример демо-версии)
Подробности в переписке.
----------------------------------------------------------------------------------