Анализ финансового состояния ПАО «МРСК Волги» (2017-2019 гг.) + демо

Форма заказа

Если у Вас появились вопросы
по данной работе
или Вы хотите изучить ДЕМО-версию
(при ее отсутствии на сайте),
или требуется аналогичная работа
по другой компании (банку),
или по другому периоду
(по мере выхода отчетности),
пишите сообщение автору:
здесь или здесь

Загрузить демо-версию (2017-2019 гг.)

Загрузить демо-версию (2016-2018 гг.)

Содержание работы

Общая характеристика ПАО «МРСК Волги»

Публичное акционерное общество «Межрегиональная распределительная сетевая компания Волги» (ПАО «МРСК Волги») на сегодняшний день – современная, инновационная, эффективно и динамично развивающаяся компания, занимающая доминирующее положение на рынке электросетевых услуг на территории своей деятельности – семи регионов Приволжского федерального округа Российской Федерации: Саратовской, Самарской, Оренбургской, Пензенской и Ульяновской областей, Республики Мордовия, Чувашской Республики, общей площадью 403,5 тыс. км², численностью населения более 12,3 млн. человек, с центром управления в городе Саратов.

Основными видами деятельности ПАО «МРСК Волги» являются:

  • оказание услуг по передаче электрической энергии;
  • оперативно-технологическое управление;
  • оказание услуг по технологическому присоединению энергопринимающих устройств (энергетических установок) юридических и физических лиц к электрическим сетям.

В соответствии с Приказом Федеральной службы по тарифам от 27 июня 2008 года №237-э Общество включено в реестр субъектов естественных монополий в топливно-энергетическом комплексе.

Раздел 1. Общая характеристика показателей бухгалтерского баланса компании

Таблица 1 – Анализ внутрибалансовых связей

Раздел 2. Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 2 – Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «МРСК Волги»

Рисунок 1 – Динамика стоимости внеоборотных и оборотных активов ПАО «МРСК Волги» за 2017-2019 гг.

Рисунок 2 – Динамика собственного и заемного капитала ПАО «МРСК Волги» за 2017-2019 гг.

Раздел 3. Вертикальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 3 – Вертикальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «МРСК Волги»

Рисунок 3 – Структура активов ПАО «МРСК Волги» за 2017-2019 (%)

Рисунок 4 – Структура источников имущества ПАО «МРСК Волги» за 2017-2019 гг. (%)

Раздел 4. Анализ ликвидности бухгалтерского баланса

Таблица 4 – Анализ ликвидности баланса ПАО «МРСК Волги»

Рисунок 5 – Соотношение наиболее ликвидных активов и наиболее срочных обязательств ПАО «МРСК Волги» за 2017-2019 гг.

Рисунок 6 – Соотношение быстро реализуемых активов и краткосрочных пассивов ПАО «МРСК Волги» за 2017-2019 гг.

Рисунок 7 – Соотношение медленно реализуемых активов и долгосрочных пассивов ПАО «МРСК Волги» за 2017-2019 гг.

Рисунок 8 – Соотношение трудно реализуемых активов и постоянных пассивов ПАО «МРСК Волги» за 2017-2019 гг.

Раздел 5. Анализ платежеспособности компании

Таблица 5 – Анализ показателей платежеспособности ПАО «МРСК Волги»

Рисунок 9 – Динамика коэффициента абсолютной ликвидности ПАО «МРСК Волги» за 2017-2019 гг.

Рисунок 10 – Динамика коэффициента критической (промежуточной) ликвидности ПАО «МРСК Волги» за 2017-2019 гг.

Рисунок 11 – Динамика коэффициента текущей ликвидности ПАО «МРСК Волги» за 2017-2019 гг.

Рисунок 12 – Динамика коэффициента общей ликвидности ПАО «МРСК Волги» за 2017-2019 гг.

Раздел 6. Анализ финансовой устойчивости компании

Таблица 6 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «МРСК Волги» с помощью абсолютных показателей

Таблица 7 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «МРСК Волги» с помощью относительных показателей

Рисунок 13 – Динамика коэффициента автономии ПАО «МРСК Волги»

Раздел 7. Анализ финансовых результатов

Таблица 8 – Анализ финансовых результатов ПАО «МРСК Волги»

Рисунок 14 – Динамика валового финансового результата и финансового результата от продаж ПАО «МРСК Волги» за 2017-2019 гг.

Рисунок 15 – Динамика финансового результата до налогообложения и чистого финансового результата ПАО «МРСК Волги» за 2017-2019 гг.

Раздел 8. Анализ деловой активности компании

Таблица 9 – Показатели деловой активности ПАО «МРСК Волги»

Раздел 9. Анализ рентабельности работы компании

Таблица 10 – Анализ показателей рентабельности ПАО «МРСК Волги»

Таблица 11 – Анализ рентабельности собственного капитала по модели Дюпон

Раздел 10. Анализ удовлетворительности структуры баланса

Таблица 12 – Оценка состояния текущей платежеспособности ПАО «МРСК Волги»

Таблица 13 – Оценка удовлетворительности структуры баланса ПАО «МРСК Волги»

Раздел 11. Анализ вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Таблица 14 – Оценка вероятности банкротства ПАО «МРСК Волги» с помощью двухфакторной модели Альтмана

Таблица 15 – Оценка вероятности банкротства ПАО «МРСК Волги» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1968 г.

Таблица 16 – Оценка вероятности банкротства ПАО «МРСК Волги» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1983 г.

Таблица 17 – Оценка вероятности банкротства ПАО «МРСК Волги» с помощью модели Лисса

Таблица 18 – Оценка вероятности банкротства с помощью модели Таффлера

Таблица 19 – Оценка вероятности банкротства ПАО «МРСК Волги» с помощью модели Спрингейта

Таблица 20 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Раздел 12. Анализ вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Таблица 21 – Оценка вероятности банкротства ПАО «МРСК Волги» с помощью российской (иркутской) R-модели

Таблица 22 – Оценка вероятности банкротства ПАО «МРСК Волги» с помощью модели О.П. Зайцевой

Таблица 23 – Оценка вероятности банкротства ПАО «МРСК Волги» с помощью модели Р.С. Сайфуллина и Г.Г. Кадыкова

Таблица 24 – Группировка показателей – критериев оценки финансового состояния по методике Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 25 – Оценка финансового состояния ПАО «МРСК Волги» с помощью модели Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 26 – Модель Г.В. Савицкой

Таблица 27 – Оценка финансового состояния ПАО «МРСК Волги» с помощью модели Г.В. Савицкой

Таблица 28 – Оценка финансового состояния ПАО «МРСК Волги» с помощью модели М.А. Федотовой

Таблица 29 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Выводы

  • 1. Характеризуя состояние ликвидности, можно сделать вывод, что баланс компании на протяжении анализируемого периода оставался преимущественно неликвидным. При этом динамика состояния ликвидности баланса являлась преимущественно негативной.
  • 2. На протяжении анализируемого периода компания испытывала проблемы с обеспечением платежеспособности.
  • 3. По критерию наличия собственного капитала компания на протяжении анализируемого периода оставалась финансово устойчивой.
  • 4. ПАО «МРСК Волги» работало, получая положительный чистый финансовый результат.
  • 5. Деловая активность компании повысилась, поскольку ее активы, капитал и обязательства за анализируемый период стали делать больше оборотов.
  • 6. Эффективность работы компании снизилась, поскольку каждый рубль, вложенный в активы, за анализируемый период стал приносить меньше прибыли.

Данные из отчетности ПАО «МРСК Волги» за 2017-2019 гг., использованные для проведения финансового анализа

Данные бухгалтерского баланса за 2017-2019 гг. (тыс. руб.)

ПоказателиНа 01.01.2017На 31.12.2017На 31.12.2018На 31.12.2019
1. Внеоборотные активы
Нематериальные активы18 80313 78720 78321 372
Результаты исследований и разработок11 32336 25748 68861 020
Основные средства51 013 41649 735 15951 516 60154 849 571
Финансовые вложения101 668101 650101 638101 666
Отложенные налоговые активы221 425144 549263 725322 577
Прочие внеоборотные активы37 65946 09186 513329 721
Всего по разделу 151 404 29450 077 49352 037 94855 685 927
2. Оборотные активы
Запасы1 440 2761 559 7241 646 1651 611 933
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям9671 4757581 983
краткосрочная дебиторская задолженность7 679 4787 558 8117 509 9006 250 918
Денежные средства и денежные эквиваленты2 239 3793 783 0821 868 445882 407
Прочие оборотные активы288 765277 546232 181220 738
Всего по разделу 211 665 96113 213 19711 729 44210 144 092
Баланс63 070 25563 290 69063 767 39065 830 019
3. Капитал и резервы
Уставный капитал18 109 46018 830 79618 830 79618 830 796
Переоценка внеоборотных активов18 430 50318 402 57918 391 60918 375 603
Резервный капитал379 638448 523679 374891 328
Прочие фонды и резервы470 920000
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)7 404 99310 672 42911 896 97210 820 700
Всего по разделу 344 795 51448 354 32749 798 75148 918 427
4. Долгосрочные обязательства
Заемные средства8 380 0004 370 0003 370 0004 040 590
Отложенные налоговые обязательства2 693 1122 760 9542 916 3993 269 393
Прочие обязательства788 759799 5161 002 0851 139 185
Итого по разделу 411 861 8717 930 4707 288 4848 449 168
5. Краткосрочные обязательства
Заемные средства13 8835 85512 35311 361
Кредиторская задолженность5 519 5546 582 4436 175 1247 916 581
Доходы будущих периодов3 3053 28822 14622 227
Оценочные обязательства850 579389 619449 477486 132
Прочие обязательства25 54924 68821 05526 123
Всего по разделу 56 412 8707 005 8936 680 1558 462 424
Баланс63 070 25563 290 69063 767 39065 830 019

Данные отчета о финансовых результатах за 2017-2019 гг. (тыс. руб.)

Показатели201720182019
Выручка59 139 03663 591 36162 880 006
Себестоимость(51 475 427)(56 796 929)(57 868 855)
Валовая прибыль (убыток)7 663 6096 794 4325 011 151
Управленческие расходы(1 151 518)(1 187 175)(1 288 023)
Прибыль (убыток) от продаж6 512 0915 607 2573 723 128
Доходы от участия в других организациях2 6831 336530
Проценты к получению187 138344 330242 224
Проценты к уплате(495 133)(129 043)(119 697)
Прочие доходы991 083709 2751 023 892
Прочие расходы(944 066)(650 506)(1 135 400)
Прибыль (убыток) до налогообложения6 253 7965 882 6493 734 677
Текущий налог на прибыль(1 504 980)(1 538 542)(845 991)
в том числе постоянные налоговые обязательства (активы)395 657381 851310 861
Изменение отложенных налоговых обязательств(68 800)(152 715)(252 905)
Изменение отложенных налоговых активов(72 636)132 87641 100
Прочее9 651(85 194)(60 123)
Чистая прибыль (убыток)4 617 0314 239 0742 616 758

----------------------------------------------------------------------------------
Стоимость любого раздела - 50 руб. или вся работа за 500 руб.
Оплата после ознакомления с демонстрационной версией работы
Форма заказа

----------------------------------------------------------------------------------
При необходимости возможен пересчет показателей финансового анализа в млн. руб.
----------------------------------------------------------------------------------
При наличии данных для расчетов можно дополнительно заказать
раздел "Технико-экономические показатели (ТЭП)" (пример),
а также анализ по консолидированной отчетности (пример демо-версии)
Подробности в переписке.
----------------------------------------------------------------------------------