Анализ финансового состояния ПАО «Микрон» (2016-2018 гг.) + демо

Форма заказа

Если у Вас появились вопросы
по данной работе
или Вы хотите изучить ДЕМО-версию
(при ее отсутствии на сайте),
или требуется аналогичная работа
по другой компании (банку),
или по другому периоду
(по мере выхода отчетности),
пишите сообщение автору:
здесь или здесь

Загрузить демо-версию (2016-2018 гг.)

Содержание работы

Общая характеристика ПАО «Микрон»

ПАО «Микрон» – крупнейший производитель и экспортер микроэлектроники в России, центр экспертизы и технологический лидер российской полупроводниковой отрасли. Микрон производит более 700 типономиналов продукции, включая интегральные схемы для защищенных носителей данных, идентификационных, платежных и транспортных документов, управления питанием и RFID-маркировки для различных отраслей цифровой экономики.

Предприятие сертифицировано по ISO 9001, ISO 14001, ISO 50001, входит в пятерку ведущих микроэлектронных фабрик Европы. ГК «Микрон» входит в компанию «Элемент», объединившую микроэлектронные предприятия госкорпорации «Ростех» и АФК «Система».

Компания выполняет полный цикл изготовления интегральных схем, включающий проектирование, производство чипов на пластинах, сборку в корпус и тестирование.

Раздел 1. Общая характеристика показателей бухгалтерского баланса компании

Таблица 1 – Анализ внутрибалансовых связей

Раздел 2. Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 2 – Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «Микрон»

Рисунок 1 – Динамика стоимости внеоборотных и оборотных активов ПАО «Микрон» за 2016-2018 гг.

Рисунок 2 – Динамика собственного и заемного капитала ПАО «Микрон» за 2016-2018 гг.

Раздел 3. Вертикальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 3 – Вертикальный анализ бухгалтерского баланса ПАО «Микрон»

Рисунок 3 – Структура активов ПАО «Микрон» за 2016-2018 (%)

Рисунок 4 – Структура источников имущества ПАО «Микрон» за 2016-2018 гг. (%)

Раздел 4. Анализ ликвидности бухгалтерского баланса

Таблица 4 – Анализ ликвидности баланса ПАО «Микрон»

Рисунок 5 – Соотношение наиболее ликвидных активов и наиболее срочных обязательств ПАО «Микрон» за 2016-2018 гг.

Рисунок 6 – Соотношение быстро реализуемых активов и краткосрочных пассивов ПАО «Микрон» за 2016-2018 гг.

Рисунок 7 – Соотношение медленно реализуемых активов и долгосрочных пассивов ПАО «Микрон» за 2016-2018 гг.

Рисунок 8 – Соотношение трудно реализуемых активов и постоянных пассивов ПАО «Микрон» за 2016-2018 гг.

Раздел 5. Анализ платежеспособности компании

Таблица 5 – Анализ показателей платежеспособности ПАО «Микрон»

Рисунок 9 – Динамика коэффициента абсолютной ликвидности ПАО «Микрон» за 2016-2018 гг.

Рисунок 10 – Динамика коэффициента критической (промежуточной) ликвидности ПАО «Микрон» за 2016-2018 гг.

Рисунок 11 – Динамика коэффициента текущей ликвидности ПАО «Микрон» за 2016-2018 гг.

Рисунок 12 – Динамика коэффициента общей ликвидности ПАО «Микрон» за 2016-2018 гг.

Раздел 6. Анализ финансовой устойчивости компании

Таблица 6 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «Микрон» с помощью абсолютных показателей

Таблица 7 – Анализ финансовой устойчивости ПАО «Микрон» с помощью относительных показателей

Рисунок 13 – Динамика коэффициента автономии ПАО «Микрон»

Раздел 7. Анализ финансовых результатов

Таблица 8 – Анализ финансовых результатов ПАО «Микрон»

Рисунок 14 – Динамика валового финансового результата и финансового результата от продаж ПАО «Микрон» за 2016-2018 гг.

Рисунок 15 – Динамика финансового результата до налогообложения и чистого финансового результата ПАО «Микрон» за 2016-2018 гг.

Раздел 8. Анализ деловой активности компании

Таблица 9 – Показатели деловой активности ПАО «Микрон»

Раздел 9. Анализ рентабельности работы компании

Таблица 10 – Анализ показателей рентабельности ПАО «Микрон»

Раздел 10. Анализ удовлетворительности структуры баланса

Таблица 11 – Оценка состояния текущей платежеспособности ПАО «Микрон»

Таблица 12 – Оценка удовлетворительности структуры баланса ПАО «Микрон»

Раздел 11. Анализ вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Таблица 13 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Микрон» с помощью двухфакторной модели Альтмана

Таблица 14 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Микрон» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1968 г.

Таблица 15 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Микрон» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1983 г.

Таблица 16 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Микрон» с помощью модели Лисса

Таблица 17 – Оценка вероятности банкротства с помощью модели Таффлера

Таблица 18 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Микрон» с помощью модели Спрингейта

Таблица 19 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Микрон» с помощью модели Дж.Конана и М.Гольдера

Таблица 20 – Система показателей У. Бивера

Таблица 21 – Оценка финансового состояния ПАО «Микрон» с помощью модели Бивера

Таблица 22 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Раздел 12. Анализ вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Таблица 23 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Микрон» с помощью российской (иркутской) R-модели

Таблица 24 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Микрон» с помощью модели О.П. Зайцевой

Таблица 25 – Оценка вероятности банкротства ПАО «Микрон» с помощью модели Р.С. Сайфуллина и Г.Г. Кадыкова

Таблица 26 – Группировка показателей – критериев оценки финансового состояния по методике Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 27 – Оценка финансового состояния ПАО «Микрон» с помощью модели Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 28 – Модель Г.В. Савицкой

Таблица 29 – Оценка финансового состояния ПАО «Микрон» с помощью модели Г.В. Савицкой

Таблица 30 – Оценка финансового состояния ПАО «Микрон» с помощью модели М.А. Федотовой

Таблица 31 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Выводы

  • 1. Характеризуя состояние ликвидности, можно сделать вывод, что баланс компании на протяжении анализируемого периода оставался преимущественно неликвидным. При этом динамика состояния ликвидности баланса являлась преимущественно положительной.
  • 2. На протяжении анализируемого периода компания испытывала проблемы с обеспечением платежеспособности.
  • 3. По критерию наличия собственного капитала на конец анализируемого периода (на 31.12.2018) компания оказалась финансово неустойчивой.
  • 4. ПАО «Микрон» работало, получая отрицательный чистый финансовый результат.
  • 5. Деловая активность компании повысилась, поскольку ее активы, капитал и обязательства за анализируемый период стали делать больше оборотов.
  • 6. Эффективность работы компании снизилась, поскольку каждый рубль, вложенный в активы, за анализируемый период стал приносить больше убытков.

Данные из отчетности ПАО «Микрон» за 2016-2018 гг., использованные для проведения финансового анализа

Данные бухгалтерского баланса за 2016-2018 гг. (тыс. руб.)

ПоказателиНа 01.01.2016На 31.12.2016На 31.12.2017На 31.12.2018
1. Внеоборотные активы
Нематериальные активы44235452 76682 474
Результаты исследований и разработок210 437333 208188 467202 267
Основные средства11 397 6969 732 3298 154 8416 709 491
Доходные вложения в материальные активы8959348
Финансовые вложения503 0271 417 0201 521 95695 750
Отложенные налоговые активы1 426 4671 448 4061 740 540305 354
Прочие внеоборотные активы2 525 7342 103 6971 945 7011 541 567
Всего по разделу 116 063 89215 035 07313 604 3058 936 911
2. Оборотные активы
Запасы3 998 4283 759 4903 806 4863 357 210
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям55 661192 7958 25838 013
Дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются менее, чем через 12 месяцев после отчетной даты2 446 1204 280 8824 752 0304 761 450
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)41 895200 44417 1611 275 103
Денежные средства и денежные эквиваленты286 972300 494422 225600 871
Прочие оборотные активы27 8801 6053 52521 128
Всего по разделу 26 856 9568 735 7109 009 68510 053 775
Баланс22 920 84823 770 78322 613 99018 990 686
3. Капитал и резервы
Уставный капитал8351 0271 2351 235
Собственные акции, выкупленные у акционеров-1 233 3860-97 659-145 649
Переоценка внеоборотных активов313 947313 947313 947286 665
Добавочный капитал (без переоценки)16 168 35221 146 97024 065 29524 065 295
Резервный капитал37373737
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)(9 246 254)(11 040 216)(12 664 471)(17 050 529)
Всего по разделу 36 003 53110 421 76511 618 3847 157 054
4. Долгосрочные обязательства
Заемные средства1 413 1866 395 9592 187 7502 187 750
Отложенные налоговые обязательства294 466276 671272 347305 354
Прочие обязательства2 764194 174277 962711 088
Итого по разделу 41 710 4166 866 8042 738 0593 204 192
5. Краткосрочные обязательства
Заемные средства6 478 6401 067 1495 837 8155 908 022
Кредиторская задолженность8 363 0785 067 8392 072 8782 556 416
Доходы будущих периодов54 66348 80336 66130 857
Оценочные обязательства310 520298 423310 193134 145
Всего по разделу 515 206 9016 482 2148 257 5478 629 440
Баланс22 920 84823 770 78322 613 99018 990 686

Данные отчета о финансовых результатах за 2016-2018 гг. (тыс. руб.)

Показатели2016 г.2017 г.2018 г.
Выручка6 571 8386 685 6987 595 494
Себестоимость(6 125 182)(6 682 691)(8 048 450)
Валовая прибыль (убыток)446 6563 007(452 956)
Коммерческие расходы(72 906)(95 759)(105 910)
Управленческие расходы(614 489)(572 718)(469 629)
Прибыль (убыток) от продаж(240 739)(665 470)(1 028 495)
Проценты к получению16 44534 27238 246
Проценты к уплате(933 741)(1 076 190)(1 051 898)
Прочие доходы1 110 793787 8651 095 909
Прочие расходы(1 652 796)(964 123)(1 997 710)
Прибыль (убыток) до налогообложения(1 700 038)(1 883 646)(2 943 948)
в том числе постоянные налоговые обязательства (активы)(300 273)(80 272)(275 128)
Изменение отложенных налоговых обязательств11 6544 324(33 196)
Изменение отложенных налоговых активов28 081292 134346 857
Прочее(0)(37 068)(1 783 051)
Чистая прибыль (убыток)(1 660 303)(1 624 256)(4 413 338)

----------------------------------------------------------------------------------
Стоимость любого раздела - 50 руб. или вся работа за 500 руб.
Оплата после ознакомления с демонстрационной версией работы
Форма заказа

----------------------------------------------------------------------------------
При необходимости возможен пересчет показателей финансового анализа в млн. руб.
----------------------------------------------------------------------------------
При наличии данных для расчетов можно дополнительно заказать
раздел "Технико-экономические показатели (ТЭП)" (пример),
а также анализ по консолидированной отчетности (пример демо-версии)
Подробности в переписке.
----------------------------------------------------------------------------------