Анализ финансового состояния АО «Екатеринбургэнергосбыт» (АО «ЕЭнС») (2017-2019 гг.) + демо

Форма заказа

Если у Вас появились вопросы
по данной работе
или Вы хотите изучить ДЕМО-версию
(при ее отсутствии на сайте),
или требуется аналогичная работа
по другой компании (банку),
или по другому периоду
(по мере выхода отчетности),
пишите сообщение автору:
здесь или здесь

Загрузить демо-версию (2017-2019 гг.)

Содержание работы

Общая характеристика АО «ЕЭнС»

АО «Екатеринбургэнергосбыт» (АО «ЕЭнС») работает 12 лет на рынке сбыта электроэнергии. В 2008 году сбытовая компания была выделена из состава ОАО «Екатеринбургская электросетевая компания» в рамках разделения естественно-монопольных и потенциально-конкурентных видов деятельности в соответствии со статьей 6 ФЗ №36-ФЗ.

Основными функциями сбытовой компании являются: покупка электрической энергии и мощности на оптовом рынке, их реализация потребителям г. Екатеринбурга и независимым сбытовым компаниям, работающим в зоне ответственности АО «ЕЭнС». Для выполнения основных функций компания обладает статусом гарантирующего поставщика и субъекта оптового рынка. Таким образом, АО «ЕЭнС» является связующим звеном между электросетевой компанией и потребителями. Кроме того, АО «ЕЭнС» занимается покупкой у сетевых компаний услуг по транспорту электрической энергии и реализацией электроэнергии сетевым компаниям для компенсации потерь.

Раздел 1. Общая характеристика показателей бухгалтерского баланса компании

Таблица 1 – Анализ внутрибалансовых связей

Раздел 2. Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 2 – Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса АО «ЕЭнС»

Рисунок 1 – Динамика стоимости внеоборотных и оборотных активов АО «ЕЭнС» за 2017-2019 гг.

Рисунок 2 – Динамика собственного и заемного капитала АО «ЕЭнС» за 2017-2019 гг.

Раздел 3. Вертикальный анализ бухгалтерского баланса

Таблица 3 – Вертикальный анализ бухгалтерского баланса АО «ЕЭнС»

Рисунок 3 – Структура активов АО «ЕЭнС» за 2017-2019 (%)

Рисунок 4 – Структура источников имущества АО «ЕЭнС» за 2017-2019 гг. (%)

Раздел 4. Анализ ликвидности бухгалтерского баланса

Таблица 4 – Анализ ликвидности баланса АО «ЕЭнС»

Рисунок 5 – Соотношение наиболее ликвидных активов и наиболее срочных обязательств АО «ЕЭнС» за 2017-2019 гг.

Рисунок 6 – Соотношение быстро реализуемых активов и краткосрочных пассивов АО «ЕЭнС» за 2017-2019 гг.

Рисунок 7 – Соотношение медленно реализуемых активов и долгосрочных пассивов АО «ЕЭнС» за 2017-2019 гг.

Рисунок 8 – Соотношение трудно реализуемых активов и постоянных пассивов АО «ЕЭнС» за 2017-2019 гг.

Раздел 5. Анализ платежеспособности компании

Таблица 5 – Анализ показателей платежеспособности АО «ЕЭнС»

Рисунок 9 – Динамика коэффициента абсолютной ликвидности АО «ЕЭнС» за 2017-2019 гг.

Рисунок 10 – Динамика коэффициента критической (промежуточной) ликвидности АО «ЕЭнС» за 2017-2019 гг.

Рисунок 11 – Динамика коэффициента текущей ликвидности АО «ЕЭнС» за 2017-2019 гг.

Рисунок 12 – Динамика коэффициента общей ликвидности АО «ЕЭнС» за 2017-2019 гг.

Раздел 6. Анализ финансовой устойчивости компании

Таблица 6 – Анализ финансовой устойчивости АО «ЕЭнС» с помощью абсолютных показателей

Таблица 7 – Анализ финансовой устойчивости АО «ЕЭнС» с помощью относительных показателей

Таблица 8 – Расчет стоимости чистых активов компании

Рисунок 13 – Динамика коэффициента автономии АО «ЕЭнС»

Раздел 7. Анализ финансовых результатов

Таблица 9 – Анализ финансовых результатов АО «ЕЭнС»

Рисунок 14 – Динамика валового финансового результата и финансового результата от продаж АО «ЕЭнС» за 2017-2019 гг.

Рисунок 15 – Динамика финансового результата до налогообложения и чистого финансового результата АО «ЕЭнС» за 2017-2019 гг.

Таблица 10 – Проверка соблюдения критериев «золотого правила экономики»

Раздел 8. Анализ деловой активности компании

Таблица 11 – Показатели деловой активности АО «ЕЭнС»

Раздел 9. Анализ рентабельности работы компании

Таблица 12 – Анализ показателей рентабельности АО «ЕЭнС»

Таблица 13 – Анализ рентабельности собственного капитала по модели Дюпон

Раздел 10. Анализ удовлетворительности структуры баланса

Таблица 14 – Эффект финансового рычага АО «ЕЭнС» по европейской модели

Таблица 15 – Оценка состояния текущей платежеспособности АО «ЕЭнС»

Таблица 16 – Оценка удовлетворительности структуры баланса АО «ЕЭнС»

Раздел 11. Анализ вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Таблица 17 – Оценка вероятности банкротства АО «ЕЭнС» с помощью двухфакторной модели Альтмана

Таблица 18 – Оценка вероятности банкротства АО «ЕЭнС» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1968 г.

Таблица 19 – Оценка вероятности банкротства АО «ЕЭнС» с помощью пятифакторной модели Альтмана 1983 г.

Таблица 20 – Оценка вероятности банкротства АО «ЕЭнС» с помощью модели Лисса

Таблица 21 – Оценка вероятности банкротства с помощью модели Таффлера

Таблица 22 – Оценка вероятности банкротства АО «ЕЭнС» с помощью модели Спрингейта

Таблица 23 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью зарубежных моделей

Раздел 12. Анализ вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Таблица 24 – Оценка вероятности банкротства АО «ЕЭнС» с помощью российской (иркутской) R-модели

Таблица 25 – Оценка вероятности банкротства АО «ЕЭнС» с помощью модели О.П. Зайцевой

Таблица 26 – Оценка вероятности банкротства АО «ЕЭнС» с помощью модели Р.С. Сайфуллина и Г.Г. Кадыкова

Таблица 27 – Группировка показателей – критериев оценки финансового состояния по методике Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 28 – Оценка финансового состояния АО «ЕЭнС» с помощью модели Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой

Таблица 29 – Модель Г.В. Савицкой

Таблица 30 – Оценка финансового состояния АО «ЕЭнС» с помощью модели Г.В. Савицкой

Таблица 31 – Оценка финансового состояния АО «ЕЭнС» с помощью модели М.А. Федотовой

Таблица 32 – Систематизация результатов оценки вероятности банкротства с помощью отечественных моделей

Выводы

  • 1. Характеризуя состояние ликвидности, можно сделать вывод, что баланс компании на протяжении анализируемого периода оставался преимущественно неликвидным. При этом динамика состояния ликвидности баланса являлась в целом стабильной.
  • 2. На протяжении анализируемого периода компания испытывала проблемы с обеспечением платежеспособности.
  • 3. По критерию наличия собственного капитала компания на протяжении анализируемого периода оставалась финансово неустойчивой.
  • 4. АО «ЕЭнС» работало, получая положительный чистый финансовый результат.
  • 5. Деловая активность компании снизилась, поскольку ее активы, капитал и обязательства за анализируемый период стали делать меньше оборотов.
  • 6. Эффективность работы компании повысилась, поскольку каждый рубль, вложенный в активы, за анализируемый период стал приносить больше прибыли.

Данные из отчетности АО «ЕЭнС» за 2017-2019 гг., использованные для проведения финансового анализа

Данные бухгалтерского баланса за 2017-2019 гг. (тыс. руб.)

ПоказателиНа 01.01.2017На 31.12.2017На 31.12.2018На 31.12.2019
1. Внеоборотные активы
Основные средства6 3317 3688 57012 026
Отложенные налоговые активы0029 48653
Прочие внеоборотные активы60593 8416 885
Всего по разделу 16 3917 42741 89718 964
2. Оборотные активы
Запасы2466381 1931 804
краткосрочная дебиторская задолженность1 771 9211 846 1151 861 7821 831 983
Денежные средства и денежные эквиваленты11 92921 661162 676510 440
Прочие оборотные активы20 66137 60429 92339 065
Всего по разделу 21 804 7571 906 0182 055 5742 383 292
Баланс1 811 1481 913 4452 097 4712 402 256
3. Капитал и резервы
Уставный капитал3 0003 0003 0003 000
Резервный капитал150150150150
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)356 685360 039402 766605 959
Всего по разделу 3359 835363 189405 916609 109
4. Долгосрочные обязательства
Отложенные налоговые обязательства73 33478 456101 67647 453
Итого по разделу 473 33478 456101 67647 453
5. Краткосрочные обязательства
Заемные средства1 09203080
Кредиторская задолженность1 347 4821 435 0601 550 4631 707 864
Оценочные обязательства29 40536 74039 10837 830
Всего по разделу 51 377 9791 471 8001 589 8791 745 694
Баланс1 811 1481 913 4452 097 4712 402 256

Данные отчета о финансовых результатах за 2017-2019 гг. (тыс. руб.)

Показатели201720182019
Выручка17 782 66718 842 18520 292 450
Себестоимость(17 475 972)(18 643 633)(19 574 868)
Валовая прибыль (убыток)306 695198 552717 582
Коммерческие расходы(62 814)(3 851)(15 377)
Управленческие расходы(106 442)(113 686)(126 683)
Прибыль (убыток) от продаж137 43981 015575 522
Проценты к получению4 1837 44721 896
Проценты к уплате(14 008)(4 598)(282)
Прочие доходы258 188386 039280 081
Прочие расходы(370 378)(411 327)(568 479)
Прибыль (убыток) до налогообложения15 42458 576308 738
Текущий налог на прибыль(5 425)(13 601)(85 847)
Изменение отложенных налоговых обязательств(244)(0)(0)
Изменение отложенных налоговых активов(4 878)(0)(0)
Прочее(508)(64)2 766
Чистая прибыль (убыток)4 36944 911225 657

----------------------------------------------------------------------------------
Стоимость любого раздела - 50 руб. или вся работа за 500 руб.
Оплата после ознакомления с демонстрационной версией работы
Форма заказа

----------------------------------------------------------------------------------
При необходимости возможен пересчет показателей финансового анализа в млн. руб.
----------------------------------------------------------------------------------
При наличии данных для расчетов можно дополнительно заказать
раздел "Технико-экономические показатели (ТЭП)" (пример),
а также анализ по консолидированной отчетности (пример демо-версии)
Подробности в переписке.
----------------------------------------------------------------------------------